商业银行盈利能力分析与控制

6.4.3　商业银行盈利能力分析与控制

1.商业银行盈利能力分析指标体系

对商业银行经营状况作出如实评价是商业银行财务分析的一项重要内容。对商业银行经营状况的评价，应从评价其是否达到管理层和股东事先确定的目标开始，即需要分析商业银行业绩是否达到经营目标。从某种意义上说，商业银行财务分析的最终目的就是评价、衡量商业银行自身经营目标是否实现。理论上，商业银行经营管理的总体目标是价值最大化，具体目标则表现为利润最大化。衡量银行经营业绩是否达到具体目标，最简单的方法是将目标利润与实际利润进行对比分析。为深入分析商业银行业绩，通常需要辅以一系列相对数指标，从多个方面衡量商业银行的盈利能力。这些相对数指标也就构成了商业银行盈利能力分析指标体系。

经综合考虑，本研究选取以下指标作为我国商业银行盈利能力分析指标:

(1)净资产收益率

该指标是商业银行经营活动中财务成果的体现，主要衡量商业银行给予股东的回报率，即股东投资于商业银行得到的净收益。显然，该指标值越高，股东投资的效益越好。具体计算公式如下:

净资产收益率=报告期净利润÷报告期末净资产×100%

(2)每股盈余

该指标反映商业银行普通股的获利水平。显然，该指标值越高，每股分得的利润越多，股东的投资效益越好。具体计算公式如下:每股盈余=(净利润-优先股股利)÷发行在外的普通股加权平均数

(3)资产收益率

该指标反映商业银行的管理效率，即商业银行管理层将资产转化为净收益的能力。具体计算公式如下:

资产收益率=净利润÷资产总额×100%

(4)收入净利率

该指标反映商业银行的管理效率，同时说明商业银行管理层可通过控制成本并最大限度地增加收入来提高盈利能力。具体计算公式如下:

收入净利率=净利润÷(营业收入+投资收益)×100%

(5)收入成本率

该指标是对商业银行管理效率的反映，同时说明商业银行管理层可通过控制成本支出以降低收入成本率及提高盈利能力。具体计算公式如下:

收入成本率=营业成本÷(营业收入+投资收益)×100%

(6)资产利用率

该指标直接反映商业银行资本的收入水平，也表明商业银行管理层利用资本获取收入的能力。显然，资产利用率越高，商业银行收入越多，实现利润目标的可能性也越大。具体计算公式如下:

资产利用率=(营业收入+投资收益)÷资产总额×100%

(7)资产毛利率

该指标衡量商业银行利息收入减去利息支出之后的毛利的大小，即管理层通过严格控制商业银行的收益资产和追求最廉价的融资来源能达到的毛利率。资产毛利率的提高将有助于提高资产收益率。具体计算公式如下:

资产毛利率=(利息收入净额-负债的利息支出)÷资产总额×100%

其中:利息收入净额=贷款利息收入+金融企业往来收入+投资收益-准备金

利息支出包括金融企业之间往来的支出。

(8)资产利润率

该指标衡量商业银行管理层利用资产创造税前利润的能力。管理层可通过提高生息资产比重、降低非生息资产比重及控制营业成本等多种途径来提高这一指标值。具体计算公式如下:

资产利润率=利润总额÷资产总额×100%

(9)资产非利息净收益率

该指标通过衡量非利息收入与非利息支出之间的数量关系，反映商业银行除贷款和投资以外的金融服务水平和收益能力。显然，为客户提供的非贷款服务品种越多，非利息收入也就越多;控制非利息支出的能力越强，则资产非利息净收益率也就越高，最终使得资产收益率和净资产收益率得到提高。具体计算公式如下:

资产非利息净收益率=(非利息收入-非利息支出)÷资产总额×100%

(10)收益利差率

该指标反映商业银行作为资金借贷中介在筹资放款这一主要业务中获取利差收入的能力以及经营中竞争的激烈程度。在我国，利差收入是影响商业银行经营业绩的关键因素，如果管理层在扩大资金运用、增加收入的同时，能较好地控制相应的利息支出，收益利差率将会显著提高。然而，激烈的竞争使平均资产收入率与平均负债成本率之间的利差受到挤压，这将导致收益利差率缩小。具体计算公式如下:

收益利差率=(利息收入净额÷生息资产总额-利息支出总额÷付息负债总额)×100%

上述十个指标构成了衡量我国商业银行经营效益，即评价商业银行盈利能力的指标体系。其中，前两个指标反映商业银行经营的财务成果，后八个指标反映商业银行经营的过程。在所有分析指标中，商业银行盈利能力考核的核心指标是净资产收益率和每股盈余，利用这两个指标及其他派生的盈利指标可以较准确地判断商业银行的盈利能力。

2.商业银行盈利能力控制

商业银行盈利能力控制是指商业银行通过对财务报表和相关数据的一系列分析、处理，把所获得的利润分摊到相关产品、地区、客户等不同层面，以衡量每一因素对银行最终获利的贡献大小及获利能力的强弱。

目前，我国商业银行对盈利能力控制的重视程度远远不及国际同行。商业银行通常只计算整个机构的盈利能力指标，即业绩指标，并进行相应的分析，普遍缺乏关于分支机构、产品和客户层面盈利能力的具体分析。在很多时候，商业银行管理层并不能准确地知道哪些产品、哪些客户、哪些机构或者营销活动是盈利的，盈利额是多少。因此，也就难以对产品、客户、机构或营销活动的扩大、收缩或取消作出科学决策。

商业银行实施盈利能力控制是其经营管理规范化、国际化的重要表现之一。借鉴吸收西方银行业的成功经验，我国商业银行盈利能力控制中应加强成本核算和分析工作，构筑包括组织机构盈利能力报告、产品盈利能力报告和客户盈利能力报告在内的成本-盈利能力报告系统。

(1)商业银行成本计算和分配

成本计算和分配系统反映每一个成本对象所对应的费用支出，并构成商业银行盈利能力报告系统的基础。我国商业银行成本计算和分配可以考虑选用平均项目成本法。平均项目成本法以各项明细费用除以产品数量来反映单位成本的构成，由于商业银行的实际成本是已知的，各项业务的数据信息也易于获取，理论上平均项目成本法是可行的。同时，该计算方法比较简单，系统易于开发、维护，且所需费用较低。图6-5说明了平均项目成本法的计算原理。

(2)商业银行成本-盈利能力报告系统

商业银行对盈利能力控制的结果一般以盈利能力报告系统的形式来表示。我国商业银行盈利能力报告系统至少由三个部分组成:组织机构盈利能力报告系统、产品盈利能力报告系统和客户盈利能力报告系统。从各分系统的复杂程度来看，组织机构盈利能力报告系统在商业银行盈利能力“三维组合”中复杂程度相对较低，接下来依次是产品盈利能力报告系统、客户盈利能力报告系统，具体见图6-6。

作为商业银行盈利能力报告的基础，其成本计算和分配系统不可缺少，通常和盈利能力报告构成一个统一体，即成本-盈利能力报告系统。图6-7是关于商业银行成本-盈利能力报告系统中功能系统设计的说明。根据图6-7，数据信息供应系统向管理会计提供所需数据，主要包括与商业银行经营有关的收入、费用、交易额、余额等信息。这些数据主要来源于商业银行机构内部。管理会计介入的目的在于核实数据的完整性，并将数据用于适当的报告对象。用于商业银行盈利能力报告的两个最常用的管理会计系统是成本计算系统和成本-盈利能力报告系统。成本计算系统收集费用等数据，并向成本对象传送信息。该系统通常按每一个成本对象的单位成本采集和报告数据。成本-盈利能力报告系统使用成本计算系统的数据，并将成本与收入相结合，形成盈利能力报告。

图6-5　平均项目成本法的图解

图6-6　商业银行盈利能力“三维组合”的复杂程度

图6-7　我国商业银行成本-盈利能力报告的功能系统设计