年金保险和个人退休储蓄计划

第三节　年金保险和个人退休储蓄计划

一、年金保险的含义

随着生活水平的提高和医疗技术的日益进步，人们的寿命不断延长。中华人民共和国成立初期，人口的寿命一般为40岁左右，现在平均达到72岁，人口日趋老龄化。长寿是人们的愿望，但是长寿者年老退休，经济收入锐减，却仍要生活维持下去，并且一般情况下，年龄越大，身体素质也每况愈下，经济负担更重；对于生活在农村没有退休金的老者来说，长寿更是苦不堪言。于是，在生活没有保障的情况下，长寿可能是一种灾难，甚至人们对长寿的担忧超过了对死亡的恐惧。特别是现在独生子女家庭也越发普及，使养老负担更重。

年金保险可用来防范老年人寿命延长而经济资源耗尽所致的经济困难这一人身风险。人口老龄化刺激了人们对养老保障功能的年金保险的巨大需求，使年金保险成为解决养老问题的一条重要途径并得到迅速发展，成为人寿保险市场中最具有生命力的产品，是保险公司成长的新源泉。下面详细介绍年金保险。

(一)年金

年金是一系列按期收付的款项。在日常生活中，年金随处可见，如银行的零存整取业务可视为一种年金，对于存款人而言是支出年金，对银行而言是收入年金；单位每月向职工发放的工资若是固定的，对单位而言是支付年金，对职工来说则是收入年金。注意，年金并不是以年为收付款项的周期，这种周期可以是年、半年、季度、月或者周，通常以月为主。

(二)年金保险

年金保险是以年金的方式支付生存保险金的生存保险，即保险人在被保险人生存其间，按合同约定，每隔一定周期支付一定的保险金给被保险人的生存保险，其目的是为了保障年金受领人的收入水平不因未来收入下降而受影响。在年金保险中，领取年金额的人称为年金受领人，保险人定期给付的金额称为年金领取额或者年金收入，投保人交付的保险费成为年金购进额或者年金现价。

注意，年金与年金保险不是一个概念。通常人们把年金保险误认为是年金，其实两者不同。年金是大概念，其收付有确定的期限，而年金保险只是保险的一种。但是在本书中，有许多“年金”是“年金保险”的简称，例如，即期年金就是指一种年金保险产品。本书中所指的“年金”与“企业年金”是完全不同的，本书中大多数“年金”是年金产品，是寿险产品的一种，是一种保险方式；而企业年金是企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上自愿建立的补充养老保险制度，由企业和个人按一定的比例支付保险费，进入职工个人年金账户中，由职工在退休后领取，因此它是一种保险制度，而不是保险产品。

二、年金保险的特点和作用

(一)年金保险的特点

1.年金保险是生存保险的特殊形态

前文第二节做过介绍，生存保险包括单纯的生存保险和年金保险，之所以说年金保险是生存保险的特殊形态，是因为年金保险的收付采用了年金的方式，而非一次性给付。

2.年金保险保单具有现金价值

大多数年金都带有一定的储蓄性质，但年金并不具备完全的储备性。如果年金受领人死亡，则其所缴纳的保险费得不到返还。但是，保单仍然有现金价值，并且与一般生存保险保单的现金价值一样，随保单年度的增加而增加，至缴费期结束时(而不是保险期满)时，现金价值最高。

(二)年金保险期间的特殊性

年金保险的保险期间包括缴费期和给付期(有的还包括等待期)。缴费期是指年金保险的投保人分期缴纳保险费的整个期间；给付期是指保险人整个给付年金的期间(对年金受领人来说是领取期)；缴费期结束后才进入年金的领取期，等待的这一期间称为等待期。

如某人30岁购买终身年金保险，缴费至50岁，要在60岁开始领取年金，则从30岁投保开始至50岁为缴费期；从50岁至60岁这一段时期就是等待期；从60岁至终身为年金的领取期。

(三)年金保险的作用

1.提供老年生活保障

年金保险最通常的用途就是提供老年生活保障，因此年金保险也称为养老保险或个人退休储蓄计划。用年金保险为老年生活提供保障至少有以下两大优点:

(1)可以降低保险费，提高老年生活水平

因为年金收入中不仅包括了投保人支付的本金及其利息，而且还包括了生存者的利益。因为年金的支付可以看成是本金、利息和受领人生存状态的组合，如果被保险人恰好生存至期望余命，则他的年金保险不赚不赔；如果其生存时间大于期望余命，则多得的年金来源于那些生存时间不超过期望余命者，这种多得即为生存者利益；而生存时间少于期望余命者少领取的年金用于那些长寿者的年金支付。可见，越长寿，其购买的年金保险越便宜，综合起来费率越低，即年老者以最低的价格获得了保险保障。

(2)年金支付有规律，避免受领人浪费

由于养老所需的年金保险一般支付周期为月，保险公司每月支付一定年金，既保证了老年人的生活所需，又避免了他们的浪费或使用不当，造成最后岁月中生活无保障的局面。作为养老计划的年金保险，人们一般是在年轻时投保、缴费，老年退休后开始领取年金额。

2.提供子女教育基金

年金保险可用来为子女未来接受的教育提供资金保障。如子女教育基金就是一种年金保险。父母在子女幼年时为其投保，待子女达到一定年龄(如高中或者大学时)开始领取年金额，作为上学费用，至毕业时停止给付。这种类型的年金保险周期一般为年，给付期为子女求学期间，并且一般还附加意外伤害保险或者死亡保险。

3.可以作为一种安全投资方式

由于年金保单上具有现金价值，投保人可以在缴费期内退保领取年金价值，并且可以获得税法上的优惠，因此，有人也把年金保险称为一种安全的投资方式。如美国某些处于高税率等级的人把投保年金保险作为延缓现金价值积累中利息收入纳税的一种策略，直到他们退保，获得年金的总付款价值为止。

三、年金保险的种类

年金保险的种类繁多，但具体的类别有以下几种:

(一)按缴费方式分类

按缴费方式分类，分为趸缴年金和分期缴费年金。

1.趸缴年金

趸缴年金就是投保人购买年金保险时，一次缴清保费，在趸缴年金方式中，保险公司可以在投保人缴清保险费很短一段时间后就开始给付，也可在缴清保险费多年后开始给付。

2.分期缴费年金

分期缴费年金中，投保人分期缴纳保险费，此种类型的年金保险又分为均衡缴费年金和浮动缴费年金两种方式。

(1)均衡缴费年金

均衡缴费年金允许保单持有人按约定的周期(如月或者年)缴纳保险费，直至合同规定的缴费期结束为止。

(2)浮动缴费年金

浮动缴费年金允许投保人在规定期间内缴纳保险费，但各期保险费可以在保单规定的范围内浮动，例如，保单规定，投保人每年缴纳的保险费范围为1 000～1 500元，甚至投保人可以在某一年份不缴纳保险费。在北美各国，浮动缴费年金的吸引力远远大于定期均衡保费年金。值得一提的是，无论是趸缴年金还是分期缴费年金，年金运作的基本方式是相同的。但是，缴费方式影响保险人持有保险费并赚取利息的时间长度，保险人持有期间越长，保险费所产生的投资收益越高。

(二)按年金给付开始时间分类，分为即期年金和延期年金

1.即期年金

即期年金是指投保人按规定把所有保险费支付完毕后，保险人立即按期支付年金。即期年金一般采取趸缴方式，由于趸缴年金需要把保险费一次性缴清，金额比较大，一般投保人很难负担得起，因此即期年金不太普及。

2.延期年金

延期年金是指投保人与保险人订立保险合同后，迟延一段时间或达到一定的年龄后且被保险人仍然生存，保险人才开始给付年金，延期年金既可以采取一次缴清保费的方式，也可以采取分期缴费的方式，一般以后者居多。

(三)按给付期限分类

按给付期限分类，分为定期年金和终身年金。

1.定期年金

定期年金是指保险人在合同规定的期限内给付年金；若约定期未满，被保险人死亡，则保险人停止给付年金；若约定期满，被保险人仍然生存，保险人也停止给付。

2.终身年金

终身年金的给付没有期限限制，以被保险人的死亡作为给付年金的终止时间。显然，这种年金保险对长寿者有利，而被保险人死亡得越早越不利。为此，现在已经开发出最低保证年金，即在年金领取人死亡的情况下，保险人继续向其指定的受益人支付被保险人没有用完的年金。

(四)按年金给付是否变动分类

按照年金给付是否变动分类，分为定额年金和变额年金。

1.定额年金

定额年金是指每一个年金给付周期，年金受领人领取的年金额是固定不变的。

2.变额年金

变额年金是指年金给付额随着货币购买力和分立投资账户业绩的变动而不断调整，在每一个年金给付周期中，年金受领人领取的年金额有所不同。

(五)按被保险人的人数分类

按被保险人的人数分类，分为个人年金、联合年金。

1.个人年金

个人年金是以一个被保险人作为年金受领人的年金保险。当然，也仅指以一个被保险人的生存作为收付保险金的条件。

2.联合年金

联合年金是指以两个或者两个以上的被保险人中至少有一人生存作为年金给付条件的年金。联合年金又包括联合生存者年金和联合最后生存者年金两大类。现在分别介绍如下:

(1)联合生存者年金。联合生存者年金是指以两个或者两个以上的被保险人中至少有一人生存为年金给付条件的年金。当联合被保险人全部死亡时，年金全数给付；若其中有一人死亡，年金给付按比例减少，最后一个被保险人死亡后，年金给付停止。

(2)联合最后生存者年金。联合最后生存者年金是指以两个或者两个以上的被保险人中至少有一人生存为年金给付条件，并且给付金额不发生变化的一种联合年金。全部被保险人都死亡时，年金给付停止。