中国金融监管典型案例选编的研究背景与目标

中国金融监管典型案例选编

项目编号:X06014

项目名称:中国金融监管典型案例选编

项目负责人:丁建臣

项目组成员:周宏宇、冀军、刘耀宗、王瑜、李雪飞、杨莹等

项目类别:教材建设

项目建设时间:2005年12月至2007年6月

成果形式:已出版教材(《金融监管典型案例教程》，2009年9月由对外经济贸易大学出版社出版)关键词:案例金融监管

一、研究背景与目标

金融监管理论与实务是现代金融理论分析和实证研究的中枢。金融监管作为维护国家金融安全的必要手段，反映了不同体制国家政府决策者和公众偏好的改变。不同的经济体制对应着不同的金融监管制度，各国金融法律框架的变动，在一定意义上预示着世界金融监管未来的发展方向。在后金融危机时代，深度开放后的我国金融监管变革正在酝酿中，现行银、保、证三分天下的监管体制行将终结，如何构建低成本高效率的协调金融监管机制已经成为迫在眉睫的现实课题。

作为一种内生制度安排，自愿或非自愿地适时改变其金融监管体制成为各国监管当局无奈的选择。我国现行金融监管体制逐渐暴露出其固有缺陷，传统文化与金融监管道德风险息息相关，必须摒弃“金融监管红利”幻觉，彻底废除金融经营业者侵犯消费者“帝王利益”下的“霸王条款”，重树正确的金融监管价值取向，最大限度地保护存款人和投资人的合法权益。严格的市场准入并不能确保金融稳定，过度的行政救助往往也不能使违规金融机构摆脱厄运。由于金融监管具有公共产品性质的制度供给特征，新时期保护处于弱势地位民众的切身利益，是强化和完善金融监管的根本原因所在。必须注意防范金融风险向财政风险转化，不能在维系金融垄断行业高福利中牺牲民众的公共利益。

金融监管的目的是通过构建一定的制度框架，避免市场和政府“双向失灵”。市场准入监管的核心在于最大限度地减少金融机构危机对社会的冲击，利率监管实质上是要为金融商品交易提供真实的经济信号;业务范围监管是基于特定监管体制下如何处理公平与效率的关系;金融机构内部控制是通过权力制衡确保金融机构稳健经营;风险审慎监管的目的是寻求银行脆弱性与稳健性的平衡点;保护性监管是以信息披露制度、存款保险制度和最后贷款人制度来决定对问题金融机构的处理决策。任何金融监管制度的设计都不是万能的，金融机构不能成为寻租的工具，尤其是在那些利益集团和政治势力过于强大的国家更是如此。必须以蛇的“智慧”来调剂鸽子的纯真，让社会公众成为监管者与被监管者博弈的最终受益者。

金融监管作为内生制度安排，是不同国家不同时期政治经济制度设计的结果，它反映了决策者和公众偏好的改变。从房地产泡沫下的同业拆借到经济刹车中的国债回购，从畸形财产制度下的代客理财到企业信用缺失下的违规担保，充分显现出我国现行金融制度存在结构性矛盾。我国分业经营监管模式存在较多的摩擦和重叠，政治力量干扰造成金融监管效率低下，监管者往往成为被监管者的俘获对象。新时期必须保护处于弱势地位民众的切身利益，限制金融业高管薪酬，铲除特殊金融利益集团，银行业要去“行政化”，证券业要防止“黑社会化”，保险业不能“娼妓化”，只有通过制度构建，才能净化滋生金融腐败的土壤。契约经济与道德风险并存，金融腐败挑战金融监管智慧。

国外专门研究金融监管的文献可谓汗牛充栋，围绕金融监管的相关流派也是百家争鸣。虽然国外对于金融监管技术分析的过分偏重已漏洞百出，但我国从制度变迁角度对金融监管案例的研究却也略显不足。面对错综复杂的金融违法、违规现象，项目组希望通过《金融监管典型案例教程》的编写，为高等院校金融学专业的学生提供一本参考案例教材。在案例教学的过程中，勾勒出金融监管缩影图，找到金融监管的盲区，凝聚金融监管智慧，为金融改革发展贡献绵薄之力。

二、研究过程

高质量的教材是高水平素质教育的保证。在我国现阶段，社会上存在着一种说法即大学毕业基本意味着失业，因此考研不能变成第二次摧残。金融学研究生的培养不仅要掌握深厚的经济学理论，而且还应要求他们摒弃“西学幻觉”，明确西方经济学不能完全解释中国的经济金融现象，应该在制度变迁中深入分析，进而找出推进我国金融制度创新的相关政策建议。项目负责人在进行“金融监管理论”的课程教学中发现:学生对我国金融业中频发的大要案兴趣盎然，但相关理论分析和政策建议的能力极弱。究其主要原因是缺乏系统的案例教材，学生缺乏实际工作经验，金融大要案又具有时间长、恶性重、影响大、手段新、隐蔽性强等诸多特点。因此，我们尝试编写一本配套教材，该教材结合研究生教学改革及课程建设的实际情况，参考国外主流商学院的案例教学法，理顺金融学专业课程体系与21世纪对人才“知识”、“能力”、“素质”要求之间的关系，实现教学内容和课程体系创新相融合、素质教育与金融专业知识相统一的目的。

本教材建立在多学期课程实践和众多学生的积极参与、课堂教学讨论与教学互动相结合的基础上，主要由丁建臣教授统筹全稿。本教材收录了多年来国内金融领域发生的大要案。在项目研究初期我们首先对案例进行选定，选择标准是按章节选择在社会上有一定影响的典型案例。之后针对这些案例进行资料的搜集，途径包括互联网、期刊、报纸及电视影音资料，搜集到的相关资料按照时间排序进行整理，掌握整个案情的发展。除了案件本身以外，项目成员还对涉案人员的经历进行了研究，以便更好地了解案情。针对每一个案件，我们都努力挖掘出其发生的内在原因并参考相关的法律、法规给出相应的监管建议。初稿完成后，我们召开了一系列的专家座谈会，对书中的内容作了深入研讨，专家们针对书中存在的问题和研究方向给出了很多宝贵的意见和建议，我们在此基础上不断地对书稿进行完善和修订并最终完成《金融监管典型案例教程》的编写。

三、研究结果与结论

《金融监管典型案例教程》在项目组成员的共同努力下业已完成。本教材大纲主要由13章组成，每章精选2至4个典型案例，每一案例包括人物背景、案情始末、审判结果和监管分析四个部分。其中第一章是监管机构案例，选择了证监会“王小石”案和徐放鸣案作为典型案例。第二章是金融控股集团案例，选择了中国光大集团董事长朱小华案和德隆案。第三章是银行业监管案例，精选了中国银行高山案、山西金融票据诈骗第一案及建行吉林分行3.2亿惊天骗案予以重点评述。第四章是证券业监管案例，选择了蓝田股份之谜、银广夏陷阱、“中科系”事件、基金黑幕及“带头大哥777案”五个案例。第五章是保险业案例，选择了平安保险亿元假保险单案、永安违规经营案及中国人寿违规案为例。第六章是信托业案例，选择了广东国际信托投资公司、金新信托分析、海南华银国际信托投资公司三个典型性案例。第七章是资产管理公司案例，重点选择了资产管理公司腐败第一案和东方资产管理公司打包处置案。第八章是财务公司案例，选择了华城财务被勒令撤销案和中色财务解散清算案。第九章是典当行案例，选择了河南漯河银鹰典当行特大非法集资案。第十章是租赁业案例，选择了铁通网络金融租赁案和中国农业发展银行巨额固定资产租赁案。第十一章是邮政储蓄监管案例，该章首先介绍了邮政储蓄的历史和现实背景，再通过邮政储蓄系列案例的分析，对邮政监管的现状进行分析并给出建议。第十二章是期货业案例，选择了327国债期货事件和中航油折戟石油期货案。第十三章是非法集资典型案例，选择了亿霖木业非法集资案和浙江东阳非法集资案。第十四章是金融高管腐败案例，选择了王雪冰案、刘金宝案和张恩照案三个案例。

四、主要创新点

本教材收录了近些年来发生在中国金融界的典型大要案，针对案例中暴露出的监管漏洞提出了相关监管建议，填补了我国金融监管理论与政策研究的空白。作为一本有深度、有高度、有广度的金融案例教材，其创新之处不在于选择案例数量的多少，而是重点强调对案例内容的评析，案例选择充分体现现实金融监管实际状况及其发展态势。因此，教材体现了以下特点:其一，在案例教材选题上，突出其新颖性、典型性;其二，在案例教材内容上，体现其完整性;其三，在案例教材写作上，体现其规范性;其四，在案例素材上，体现其现实性;其五，在编写人员的构成上，包括学者、实务工作者和法律工作者的共同参与;其六，在编写创意上，将复杂案例简单化，把典型案例系统化;其七，在学术定位上，恪守中立，只对事不对人，我们不充当法律的辩护者，也不扮演道德的裁判员。最后，在社会影响上，监管当局、运营机构和师生均给予高度评价。