再次进行专业化分工

英国银行业：再次进行专业化分工

英国在整个进程中是落后的，但是正如我们所见到的，目前英国银行从业者所承受的竞争压力，大致上和20世纪80年代初竞争密集度提高之后，美国银行业的获利开始遭受打击所承受的压力相似。因此，自90年代末期以后，对于应该经营什么业务，做些什么事，外购还是自制，英国银行从业者会进行精心地挑选。这并不是说在英国会重复美国的模式，因为英国和美国的行业结构差异太大，但是相同的基本力量都在起作用。银行业结构会对它们进行修改，但不会否定它们。

在75年前，英国银行业的分化程度很高。交换银行只能将一件事情做得很好——就是以近乎于零的成本吸收可用于发放的资金。其他机构专长于其他服务：贴现银行、承兑商和发行商处理公司财务；外资银行从事国际银行业务；建屋互助会办理抵押贷款等等。到了20世纪末，伦敦各交换银行业务扩张，几乎进入英国的每一项业务领域和市场以及国外的银行业务市场，但本质上仍为国内分行银行。通过各分行办理的消费性贷款，收益很高，使得银行从业者能够进入新的业务领域，尽管在很多情况下，管理这些业务所需的技能，与支撑银行传统业务的技能大不相同。

产品持续获得高利润的时代已经结束，银行业将重新陷入分化的局面——在不同的业务领域。这会迫使四大银行将资源集中于成本效益高的地方，或者增加足够的价值，使得股东能够接受报酬率。实际上，要想分化四大银行的业务是相当困难的。经过漫长的整合和扩张，才产生了这些银行，它们拥有庞大的共享成本的结构，特别是它们拥有分行网络，以及支持它们的信息处理和通讯基础设施。不过，有些银行可能会通过控制零售客户关系和渠道，继续在范围广泛的产品上获取价值，但是经济现实会增加它们的压力，使它们只好专注于某些业务。对某些银行来说，外包已经提供并且将继续提供一种模式，用以维持广泛的顾客优势，同时取得成本效率（尽管这通常需要组织进行重大的变革——超越外包的狭隘领域——使得有效地管理外部供应商成为可能。这种技能在金融机构仍属少见）。对其他一些银行而言，要维持资本报酬率，甚至继续生存下去，放弃非核心的业务领域可能是惟一的出路。