应收款项计量方法是什么

11．应收款项计量方法是什么？

答：我们知道应收款项作为流动资产及速动资产的构成内容，在计算流动比率及速动比率指标时通常是以其账面价值为依据的。由于在会计计量上不仅应收款项是以其实际发生额计量入账没有考虑时间价值因素而且在存在现金折扣的情况下，应收账款的入账金额是销售总价没有考虑可能发生的现金折扣。这就可能导致所计算的短期偿债能力指标高于其实际状况。具体说，应收款项作为预期收款的一种权利其未来收现金额的现值要小于其现时的账面价值，特别在客户享受现金折扣的条件下这种差异的幅度会更大。而流动负债通常有部分甚至大部分需要支付利息，如短期借款以及即将到期的长期借款和应付债券等。这就会使得按现值计算的流动比率及速动比率要低于按账面价值计算的数值，也就是说，按账面价值计算的短期偿债能力指标要高于流动负债到期时的实际偿债能力。

例2－8某股份有限公司2006年12月末流动资产及流动负债的规模及构成如表2－8所示。

表2－8　流动资产及流动负债规模及构成表

假定：

1）短期借款年利率为6%，长期借款年利率为8%。

2）应收账款的平均收账期为三个月，流动负债期限均在三个月以上。

3）以短期借款年利率6%为折现率。

若按期末账面余额、三个月期折现值以及三个月后账面价值计算的流动比率与速动比率如表2－9所示。

表2－9　流动比率速动比率情况表

注：

按期末账面价值计算：

流动比率＝11539775/6603450＝1.75

速动比率＝（11539772－2157500）/6603450＝1.42

按三个月期的折现值计算：

应收账款折现值＝6928435/（1＋6%÷12×3）＝6826044（元）

流动负债折现值＝1800000＋1453450/（1＋6%÷12×3）＋3350000×（1＋8%÷12×3）/（1＋6%÷12×3）＝6598473（元）

流动比率＝（2453840+6826044+2157500）/6598473＝1.73

速动比率＝（2453840+6826044）/6598473＝1.406

按三个月后账面价值计算：

三个月后应收账款账面价值仍然为6928435元。

三个月后流动负债账面价值＝1800000×（1+6%÷12×3）+ 3350000×（1+8%÷12×3）+1453450＝6697450（元）

流动比率＝11539775/6697450＝1.72

速动比率＝（2453840+6928435）/6697450＝1.4

可见，无论是按三个月期的折现值计算，还是按三个月后的账面价值计算，两项比率值均低于按期末账面价值计算的数值。尽管差异不大，但也足以说明应收款项计量方法的选择对公司短期偿债能力评价指标的影响，因此，不失为财务评价者所应关注的重要因素。