网络借贷的重点企业及其区域发展差异

2.2.1　P2P网络借贷的重点企业

1．陆金所

陆金所是中国平安集团旗下的上海陆家嘴国际金融资产交易市场股份有限公司的简称，成立于2011年9月，主要从事的业务有P2P业务。

陆金所所建立的P2P业务是一个面向全国性的投融资平台，通过建立了一个桥梁和平台，实现民间借贷阳光化。目前陆金所平台的资金需求方主要来自二三线城市，而资金融出方主要来自北上广深。通过平台有效地调动资金，提高金融资源的配置效率，帮助解决中国区域经济发展不平衡的现实问题。

目前平安陆金所旗下主要有两个系列的产品，分别是稳盈—安e贷和稳盈—安业贷。

稳盈—安e贷是一个无抵押的信用贷款平台，成立于2012年3月，稳盈—安e贷投融资服务是基于国际P2P网贷模式，结合中国实际国情，创新而成的全新网络借贷模式。陆金所向投资方（投资人）和融资方（借款人）提供稳盈—安e贷服务，帮助双方快捷方便地完成投资和借款。

稳盈—安业贷是一个有抵押的P2P平台，主要基于国际P2P网贷模式，结合中国实际国情，更是加人了房屋抵押，保障投资安全。

2．拍拍贷

拍拍贷成立于2007年8月，总部位于上海，是中国首家P2P小额无担保网络借贷平台。

拍拍贷的盈利模式主要有三方面组成：（1）成交服务费；（2）第三方平台充值服务费；（3）第三方平台取现服务费。拍拍贷操作流程的操作流程见图2-3。

图2-3　拍拍贷操作流程

拍拍贷的风险管理有两个特点：一是拍拍贷采用等额本金或者等额本息的还款方式，保证投资者每个月都有还款，这样避免一次性还本付息可能带来的资金压力，另外一方面每个月都进行还款可以有效地降低借款人的风险；二是在信用审核中引人社会化因素，通过收集借款人的身份证、户口本、结婚证、学历证明等信息来判断借款人的个人信用水平，成为贷款的重要依据。同时，拍拍贷已经将网络社区、用户网上的朋友圈等信息纳人信用评级的考核范围，网站内权重好友、会员好友越多，个人借人贷出次数越高，信用等级也越高。

3．宜信普惠

宜信普惠是一个类似淘宝网的平台，一方面宜信通过线下线上资源找到优质借款人，另一方面，有闲置资金的出借人通过平台进行放款，宜信把两端客户资金需求对接起来。通过这一平台，投资者将资金出借给信用良好但缺少资金的工薪阶层、大学生、农民和微小企业主。宜信普惠还与众多商家紧密合作，为不同消费群体量身定做了个性化的消费信贷解决方案。

宜信网的收人由两部分组成：（1）账户管理费；（2）服务费。宜信典型的操作流程见图2-4。

图2-4　宜信网操作流程

在风险管理方面，宜信普惠主要采取以下几个措施：一是客户信息认证。宜信从借款人的还款能力、信用历史、还款意愿以及借款用途等多个方面进行严格审核和评估；二是提倡小额度分散化出借，风险分散；三是相对独立账户体系，建立风险还款金制度。宜信根据借款人整体违约情况确定风险还款金提取比例，借款人若逾期或者违约，还款风险金将对出借人做出相应的补偿；四是定期跟踪机制，公司每月都会给客户寄送账单，实时了解资金去向、回款及收益情况。

4．红岭创投

红岭创投是深圳市红岭创投电子商务股份有限公司旗下主要的互联网金融平台，成立于2009年，是国内成立最早的互联网金融服务平台之一。

作为行业的领跑者，红岭创投坚持做行业自律表率并积极寻求监管。2013年12月，红岭创投与其余75家机构同时成为由央行领导的中国支付清算协会牵头成立的“互联网金融专业委员会”发起成员单位。2014年4月，创办国内首家互联网金融学院；与平安银行签署全面金融服务战略合作协议，切实保障投资者的资金安全。5月，作为国内9家知名P2P网贷平台之一，受邀参加银监会创新监管部在北京召开的座谈会，探讨P2P行业监管内容。6月，红岭创投首家分公司重庆分公司正式成立。

目前红岭创投作为国内最大的P2P网络借贷企业，平台累计待还款金额超过110亿元，月均投资者人数超过8000人，单笔投资近2.3万元，人均借款金额超过20亿元。

5．阿里小贷

2007年6月，阿里巴巴与中国建设银行、中国工商银行合作，组成一个联合体共同放款。在阿里小贷平台内的中小企业可以不需要任何抵押直接向联合体申请贷款。在平台成立之后的6周的试运营期间，阿里小贷累计发放贷款9038笔，累计贷款发放额2145万元，其中不良贷款比例为零。目前平台已经为小企业提供了超过128亿的贷款。

2008年年初，阿里巴巴旗下最大的独立第三方支付平台支付宝和中国建设银行合作推出支付宝卖家贷款业务，其中符合信贷要求的淘宝网卖家客户可直接获得最高10万元的个人小额信贷。2009年9月，阿里巴巴与孟加拉国的格莱珉银行信托基金携手开展格莱珉中国项目，向中国最贫困的居民提供小额信贷金融服务。这是1名的“穷人银行”格莱珉信托基金首度直接在中国推行小额信贷项目。

2010年6月8日，阿里巴巴集团联合复星集团、银泰集团和万向集团在5州宣布成立浙江阿里巴巴小额贷款股份有限公司，注册资本6亿元人民币。这是中国首个专门为网商提供贷款的公司，其中这类商户的最高贷款金额为50万元。2011年6月21日，重庆阿里小贷成立。依托阿里巴巴、淘宝、支付宝、阿里云四大电子商务平台，利用客户积累的信用数据，结合微贷技术，向无法在传统金融渠道获得贷款的弱势群体批量发放50万元以下的短期纯信用贷款。

2.2.2　P2P网络借贷发展的区域差异

目前，全国P2P网络借贷发展速度最快的是广东和浙江两省，合计拥有的P2P网络借贷平台数量约占整个行业的33%。从企业的分布可以发现，P2P网络借贷行业的发展情况与地区经济有明显的正向关系。经济越发达的地区，各类网络借贷平台的发展速度越快。经济发展程度的不均衡造成了P2P发展的不均衡，不仅仅表现在平台分布上，从市场成交情况来看也反映出了这种不均衡的情况。

图2-5反映了2014年11月底全国网络借贷平台的数量的分布。可以看出广东省、浙江省和山东省三个省份的平台数量最多，分别达到301家、218家和161家，前三甲合计约占全国平台数量的近44%。众所周知，广东和浙江两地是全国民营资本比较发达的两个地区，两地民间资金活动相对于全国其他省市都要活跃，而这样的特征与P2P网络借贷平台的分布情况完全重合，这从侧面反映了活跃的民间资金活动是P2P网络借贷产生的重要土壤。

图2-5　2014年11月全国网络借贷平台数量分布

数据来源：和讯财经。

由于数据的可得性，没有取得2014年各网贷平台的成交量，但2013年各平台的成交量和讯财经已经公布。从2013年的市场成交情况来看，广东和浙江两省占据行业的前两位，全年成交量分别达到了180.87亿元和157.29亿元，远远超出全国其他省份。而在广东、浙江等地也涌现出一大批优质的P2P网络借贷平台，比如广东省的红岭创投、合拍在线，浙江省的温州贷、微贷网等。

纵观P2P网络借贷行业的发展情况，广东和浙江两省已经占据行业的第一梯队。无论在平台数量还是市场成交情况都处于领先地位，除此之外，广东和浙江两省在制度建设、政策扶持方面也走在全国的前列。

目前广东和浙江两省积极鼓励民间金融发展，已经相继建立起具有指导意义的民间借贷综合利率指数，正确引导民间借贷的发展。民间借贷利率指数的建立为民间金融活动提供了一个可以参考的基准利率，民间借贷利率指数不仅反映了民间融资市场资金价格趋势和波动情况，也为民间借贷提供依据，同时可为监管层防范金融风险、制定相关调控政策提供支撑，对引导民间资本走向规范化和阳光化起了“风向标”的作用。图2-6显示了温州以及广州民间借贷利率的走势。

图2-6　温州—广州民间借贷利率走势图

数据来源：w ind资讯。

民间借贷的发展为P2P网络借贷发展提供了一个良好的市场基础，P2P网络借贷是将民间借贷网络化的过程，借助互联网技术的推广，将业务范围进行有效地外延。2013年4月26日，深圳市电子商务协会推出了“中国P2P网贷指数”，简称“深圳指数”，是全国第一个P2P网贷指数。“深圳指数”可以及时、准确地反映全国P2P网贷市场借贷价格、借贷方式、借贷期限、参与人数、成交金额的情况以及走势，预警提示P2P网贷风险，对改善和优化民间借贷融资市场，提高金融资源配置效率具有重要的意义。