现金流量表的编制

现金流量表的编制以会计等式为基础，利用比较资产负债表、当期收益表和其他相关资料，采用直接法或间接法编制。

一、现金流量表的编制原理

现金流量表的编制依赖于对会计等式的运用。下面是会计等式以及变形。

资产 ＝负债＋所有者权益

现金＋非现金资产＝负债＋所有者权益

移项后的会计等式是：

现金＝－非现金资产＋负债＋所有者权益

根据移项后的会计等式，可以得出两个结论。

（1）经济业务分为现金性和非现金性两类。同时影响等式两边的经济业务是现金性业务，涉及的现金变动应列报在现金流量表中。只影响等式右边的经济业务是非现金性业务，其信息不需在现金流量表中列报，但是重大性业务需要在表下或附注中披露。

（2）对于现金性业务，利用等式右侧项目信息可以确定现金的变动原因、金额与方向。

·从等式右侧项目的种类可以判定经济活动的种类，见本章第二节；

·从等式右侧项目的变动金额可以推算现金变动额，基于等式原理。

·从等式右侧项目的变动方向可以辨别现金是增还是减。基于等式原理，现金与非现金资产的变动方向相反，现金与负债、所有者权益的变动方向相同。

下面是移项前会计等式以及非现金项目的变动信息。你可以试着推断相关的现金流量。

A.现金＋非现金资产＝负债＋所有者权益

？ －$17 000

依据上述信息，现金流出$17 000。属于哪类经济活动呢？如果非现金项目是工资费用，就属于营业活动；如果是利息费用，美国会计准则下属于营业活动；如果是股利，就是筹资活动。

B.现金＋非现金资产＝负债＋所有者权益

？ ＋$50 000

依据上述信息，现金流入$50 000。属于哪类经济活动呢？如果非现金项目是预收收入或应付账款，就属于营业活动；如果是应付债券，就是筹资活动。

C.现金＋非现金资产＝负债＋所有者权益

？ ＋$28 000

依据上述信息，现金流出$28 000。属于哪类经济活动呢？如果非现金项目是预付费用或应收账款，就属于营业活动；如果是固定资产，就是投资活动。

逐一分析每项业务对现金的影响是不现实的。在会计期末，可以通过了解每一非现金项目在当期的总变动分析现金的变动。

二、现金流量表的编制资料

全部非现金项目在当期变动的获取来源，就是编制现金流量表所需的资料，如下：

（1）比较资产负债表。用于计算资产负债表项目的当期变动额。

（2）当期收益表。用于进一步解释留存收益的变动。

（3）其他数据资料。主要包括非现金损益、非流动项目的变动以及当期涉及重大投资和筹资活动等资料。

凯利公司现金流量表的编制资料有：凯利公司2012年12月31日和2013年12月31日比较资产负债表，如表12－4所示，为便于编制报表，在最右侧列示每一项目的变动额；2013年度的收益表，如表12－5所示；其他资料。

表12－4 凯利公司比较资产负债表 （单位：千美元）

表12－5 凯利公司收益表 （2013年度，截止于12月31日，单位：千美元）

其他资料如下：

（1）营业费用中包括$70 000的折旧费用。

（2）出售长期投资获取现金$10 000。长期投资全部为股权投资，采用权益法核算，当期获得投资收益$4 000，获得现金股利$2 000。

（3）土地按照账面价值出售换取现金。

（4）取得成本为$332 000的设备，一部分支付现金$212 000，其余部分通过发行面值为$1的普通股获得。出售设备收取现金$68 000，设备原值为$82 000，账面价值为$72 000。

（5）利息费用$24 000，包含公司债的折价摊销额。

（6）年初按账面价值$76 000赎回面值为$80 000的公司债，支付现金。

（7）发行面值为$1的普通股获取现金$200 000，另发行面值$1的普通股为换取设备 （见第4项）。

（8）宣布现金股利$118 000。

三、现金流量表的编制方法

现金流量表的编制方法有两种：直接法和间接法。两种方法的区别在于营业活动现金流量的列报方式，而在报表其他部分没有差异。

直接法 （Direct Method）下，营业活动现金流量部分直接列示现金流入和现金流出项目及其金额。表12－8是直接法下的现金流量表。常见的营业活动现金来源和运用项目包括从客户手中收取的现金、购货支出、工薪支出及其他营业费用支出、利息支出和所得税支出等。这种方法的优点在于直观且易于理解。

间接法 （Indirect Method）下，营业活动现金流量部分以净收益为起点，将其逐步调整为营业活动现金流量。表12－10是间接法下的现金流量表。由于起点 “净收益”含有非现金性损益和非营业性利得或损失而且以权责发生制基础计算，必须通过剔除非现金性损益或非营业性利得或损失、考虑权责发生制下应计和递延项目对现金的影响，得到以收付实现制基础计算的营业收益，也就是营业活动现金净流量。

无论采用哪种编制方法，都可以使用工作底稿、账户等工具帮助报表的编制。

四、直接法下现金流量表的编制

根据本节凯利公司的有关资料，编制直接法下的现金流量表。从比较资产负债表中得知，当期现金增加$38（＝$92－54）。本部分所用数据的货币单位均为千美元。

（一）营业活动现金流量

直接法下每个营业活动现金流量的计算是以收益表的各种收入和费用为起点，先剔除非现金性损益或非营业性利得或损失，然后考虑相关营运资本项目 （即营业性的应计和递延项目）的影响。

常见的非现金性损益包括备抵法下计提的坏账费用、固定资产的折旧费用、无形资产的摊销费用、权益法下的投资收益等。在凯利公司收益表中，该类项目有折旧费用$70和权益法下的投资收益$4。

常见的非营业性利得或损失包括出售固定资产、无形资产以及投资的利得或损失、公司债券赎回的利得或损失等。在凯利公司收益表中，该类项目有出售设备损失$4和出售长期投资利得$4。

除上述项目之外，收益表中的其他损益项目 （销售收入、销售成本、不含折旧的营业费用、利息费用和所得税费用）需要依据等式原理，利用相关的营运资本变动，调整为营业活动现金流量项目。常见的需要保留并调整的收益表项目以及对应的营运资本和营业现金流量项目如表12－6所示。

表12－6 直接法下损益、营运资本以及营业活动现金流量之间的项目对应

续表

营运资本项目中非现金流动资产与现金的变动方向相反，流动负债与现金的变动方向相同。下面分项目 （即销售收入、销售成本、不含折旧的营业费用、利息费用和所得税费用）具体介绍调整过程。

1.将销售收入调整为从客户手中收取的现金

现销收取的现金直接等于现销收入，不需调整。赊销收取的现金包括期初应收账款和本期赊销收入的收回，就是应收账款账户的贷方发生额，见下面的应收账款账户。凯利公司销售收入为$1 780，应收账款的期初余额和期末余额分别为$52和$136，记入应收账款账户。假设凯利公司全部进行赊销，那么从客户手中收到的现金，就是应收账款账户贷方发生额。

从客户手中收取的现金＝销售收入＋应收账款期初余额－应收账款期末余额＝1 780＋52－136＝1 696

我们还可以利用会计等式计算。凯利公司销售收入$1 780，应收账款增加$84，记在会计等式中对应的项目之下。

依据等式原理：

从客户手中收到的现金＋84＝1 780

从客户手中收到的现金＝1 780－84＝1 696

由于应收账款增加，意味现金减少，应从销售收入中扣减。

如果销售采取预收方式，你是否会利用下面的账户或会计等式计算从客户手中收到的现金呢？

答案：从客户手中收到的现金是$1 100。

2.权益法下收到的股利

权益法下收到的股利一方面增加现金，一方面冲减长期投资的账面价值。在现金流量表中，应将权益法下收到的股利额$2计入营业活动提供的现金部分。用会计等式表示如下。

3.将销售成本调整为购货支出

首先，计算购货成本。凯利公司销售成本为$930，存货的期初和期末余额分别为$0和$108，记入存货账户。那么，购货成本就是存货账户的借方发生额。

本期购货成本＝销售成本＋存货期末余额－存货期初余额＝930＋108－0＝1 038

现购支付的现金直接等于购货成本，不需调整。赊购支付的现金包括期初应付账款和本期购货成本的支付部分，就是应付账款账户的借方发生额，见下面的应付账款账户。应付账款的期初和期末余额为$80和$66，记入应付账款账户。假设凯利公司存货全部赊购，那么应付账款账户的贷方发生额就等于购货成本$1 038，计算购货支出，就是计算应付账款账户的借方发生额。

购货支出＝购货成本＋应付账款期初余额－应付账款期末余额＝1 038＋80－66＝1 052

我们还可以利用会计等式计算。凯利公司销售成本$930，存货增加$108，应付账款减少$14，记在会计等式中对应的项目之下。

依据等式原理：

购货支出＋108＝－14－930

购货支出＝－930－14－108＝－1 052（负号即现金流出）

由于存货增加和应付账款减少，都意味着现金减少，应这两个金额再加到销售成本代表的现金流出额上。

如果购货采取预付货款方式，你是否会利用下面的账户或会计等式计算购货支出呢？

答案：购货支出是$838。

4.将现金性营业费用调整为营业费用上的现金支出

营业费用上的现金支出的计算应在现金性营业费用的基础上，调整应计费用和预付费用的变动影响。

凯利公司现金性营业费用，即不包括折旧费用的营业费用为$372（$442－70），是预付费用和应付工薪贷方发生额的合计数。预付费用的期初和期末余额分别为$12和$8，应付工薪的期初和期末余额分别为$28和$32。将这些金额记入下面两个账户。那么两个账户的借方发生额之和就是营业费用上的现金支出，计算如下。

营业费用上的现金支出＝现金性营业费用＋预付费用期末余额－预付费用期初余额＋应付工薪期初余额－应付工薪期末余额＝372＋8－12＋28－32＝364

我们还可以利用会计等式计算。凯利公司非现金性营业费用$372，预付费用减少$4，应付工薪增加$4，记在下面会计等式中对应的项目之下。

依据等式原理：

营业费用上的现金支出－4＝4－372

营业费用上的现金支出＝－372＋4＋4＝－364（正号即现金少流出）

由于预付费用减少和应付工薪增加，都意味着现金增加，应从现金性营业费用中扣除。

5.利息支出

如果期末存在应付利息，利息支出的计算如下。这个关系可以从应付利息账户体现。

利息支出＝利息费用＋应付利息期初余额－应付利息期末余额

如果公司发行有折溢价债券，利息支出的计算还要考虑本期折溢价摊销额的影响。回忆公司债券付息日的会计分录，就很容易理解了。

借：利息费用 借：利息费用

贷：现金 公司债溢价

公司债折价 贷：现金

折价公司债的利息支出＝利息费用－折价摊销额

溢价公司债的利息支出＝利息费用＋溢价摊销额

建安利息费用为$24，年初按账面价值赎回公司债，冲销公司债折价$4。那么，折价的摊销额为$6（＝$54－4－44），见公司债折价账户。由于该公司没有应付利息，利息支出只受到公司债折价摊销的影响。

利息支出＝24－6＝18

6.所得税支出

凯利公司所得税费用为$130，应付所得税的期初和期末余额分别为$50和$30，记入应付所得税账户。所得税支出就是应付所得税账户的借方发生额，计算如下。

所得税支出＝所得税费用＋应付所得税期初余额－应付所得税期末余额＝130＋50－30＝150

我们还可以利用会计等式计算。凯利公司所得税费用$130，应付所得税减少$20，记在会计等式中对应的项目之下。

依据等式原理：

所得税支出＝－130－20＝－150（负号即现金流出）

由于应付所得税减少，意味着现金减少，应将这个金额加在所得税费用代表的现金流出额上。

至此调整完毕。收益表项目与现金流量表现金收支项目的关系汇总于表12－7。

表12－7 营业净收益与营业活动现金流量的项目 （单位：千美元）

（二）投资活动现金流量

企业的投资活动与长期营业用资产、对外权益性或债权性投资相关。计算投资活动现金流量，应分析各项投资和长期营业用资产项目的变动情况。新增投资和营业用资产的购置会引起现金流出，投资的收回和营业用资产的处置会带来现金流入。凯利公司的投资活动与长期投资、土地和厂场设备的变动相关。

1.长期投资变动产生的现金流量

长期投资的期初和期末余额分别为$44和$40。当期出售长期投资获取现金$10，出售长期投资利得为$4，则出售的长期投资的账面价值为$6（＝$10－4）。长期投资全部为股权投资，采用权益法核算。当期投资收益$4，增加长期投资的账面价值；获得现金股利$2，冲减长期投资的账面价值。将全部相关数据填入长期投资账户中。这些数量在账户中会保持平衡。

与长期投资相关的现金流量有：出售长期投资获得的现金$10，属于投资活动现金流量；收到的股利$2，属于营业活动流量。

2.土地变动产生的现金流量

土地的期初和期末余额分别为$140和$90。当年没有购买土地。但是，土地按照账面价值出售换取现金，出售的土地成本就是收取的现金额$50，属于投资活动现金流量。

出售土地的成本 （所得现金）＝土地期初余额＋土地购置成本－土地期末余额＝140＋0－90＝50

3.设备变动产生的现金流量

根据其他数据资料，当期取得设备$332，其中支付现金$212；出售原值为$82、账面价值为$72的设备一台，收取现金$68，出售设备损失为$4。由此，可以得到本期购置设备支出为$212，出售设备收取的现金为$68，属于投资活动现金流量。

同时，利用设备和累计折旧账户中数量间的平衡检验计算的准确性。除上述购置与出售设备的发生额需要填入账户外，还应包括折旧费用$70，设备的期初余额$536和期末余额$786，累计折旧的期初余额$42和期末余额$98。

设备账户中数据的平衡关系：

设备期初余额536＋设备购置成本332－售出设备原值82＝设备期末余额786

累计折旧账户中数据的平衡关系：

累计折旧期初余额42＋折旧费用70－售出设备的累计折旧10

＝累计折旧期末余额102

售出设备的累计折旧10＝售出设备原值－售出设备账面价值＝82－72

汇总上述分析数据，投资活动现金流量如下：

出售长期投资获得的现金 10

出售土地收取的现金 50

购置设备的现金支出 （212）

出售设备收取的现金 68

投资活动的现金净流出 （84）

（三）筹资活动现金流量

企业的筹资活动包括借款的取得与偿还、发行权益性证券和分派股利等业务。计算筹资活动现金流量，应分析短期借款、长期负债以及股东权益等项目的变动。借款和发行权益性证券可以带来现金流入，借款的偿还和现金股利的分派会引起现金流出。

根据表12－4及表12－5，凯利公司无短期借款项目，应付股利的期初和期末余额分别为$0和$2，应付公司债期初和期末余额分别为$300和$220，股本期初和期末余额分别为$120和$440，留存收益期初和期末余额分别为$272和$412，净收益为$258。

根据其他数据资料，年初按账面价值$76赎回面值为$80的公司债，发行面值为$1的普通股获取现金$200和设备$120（＝$332－212）；宣布现金股利$118。将所有相关数据填入以下账户，一方面保证账户中数量关系是平衡的，另一方面确定筹资活动所提供的现金额。

那么，筹资活动现金流量如下：

赎回公司债支付的现金 （76）

发行普通股收取的现金 200

发放现金股利 （116）＝0＋118－2

筹资活动所提供的现金 8

根据美国财务会计准则委员会的意见，对于重要非现金性交易，如发行股票或债券换取固定资产等，应在表下的注释中披露。凯利公司在2013年按面值发行股票$120换取设备属于非现金性重要交易。表12－8是直接法下凯利公司2013年度的现金流量表。

表12－8 凯利公司现金流量表 （直接法，2013年度，截止于12月31日） 单位：千美元

注：2013年的非现金性重要交易是按面值发行股票$120换取设备。

五、间接法下现金流量表的编制

间接法编制程序简单，揭示了营业活动现金流量与净收益之间的差异及产生原因。美国财务会计准则要求，按间接法编制的营业活动现金流量部分作为现金流量表的附表。间接法下对净收益的调整项目归纳在表12－9。

表12－9 将净收益调整为营业活动现金流量的调整项目

（一）收益表中的非现金费用

非现金费用主要包括坏账费用、固定资产的折旧费用、自然资源的折耗费用、无形资产和递延资产的摊销费用、应付债券的折价摊销 （是利息费用的一部分）和递延所得税的增加 （是所得税费用的一部分）等。这些费用项目已从本期收入中扣除，得到净收益，但它们未引起现金支出，调整时应加回到净收益中。

（二）收益表中的非现金收益

非现金收益主要包括权益法下的投资收益、长期债券投资的折价摊销等。这些收益项目构成了净收益的一部分，但未收到现金，在调整时应从净收益中扣除。

此外，应付债券的溢价摊销，虽不是利息费用的一部分，却是利息支出的一部分；递延所得税的减少，虽不是所得税费用的一部分，却是所得税支出的一部分，两者应从净收益中扣减。长期债券投资的溢价摊销，虽不是利息收入的一部分，却是收到利息额的一部分；权益法下收到的股利，虽不是投资收益的一部分，两者应加回到净收益中。

（三）非营业性利得或损失

处置非流动资产和短期投资属于投资活动，提前偿付非流动负债属于筹资活动，但是由此产生的利得或损失却包含在净收益之中。这些活动产生的利得是现金流入的一部分，应分别归属于投资或筹资活动所提供的现金，在调整时应从净收益中扣除，否则会导致现金流量的双重计算。这些活动产生的损失属于非现金损失，在调整时应加回到净收益中。

（四）营运资本项目的变动

营运资本，是指流动资产减去流动负债后的余额，营运资本各项目的变动是企业日常营业活动的结果。编制原理中的会计等式说明，非现金流动资产的增加表明一部分现金占用在该项流动资产上，引起现金的减少；非现金流动资产的减少表明非现金流动资产转换为现金，引起现金的增加。在调整净收益时，应加上非现金流动资产的减少额，减去非现金流动资产的增加额。

同时，流动负债的增加可以减少营业活动中的现金支出，引起现金的增加；流动负债的减少表明本期偿还以前的部分欠款，引起现金的减少。在调整净收益时，应加上流动负债的增加额，减去流动负债的减少额。

根据表12－7中 （b）和 （c）列所示，对凯利公司净收益的调整项目如下。

（1）收益表中的非现金性损益项目包括折旧费用$70，公司债的折价摊销额$6，应加回到净收益中；权益法下的投资收益$4，应从净收益中扣除，但应加上收取的股利$2。

（2）非营业性利得或损失包括出售长期投资利得$4，应从净收益中扣除，还有设备处理损失$4，应加回到净收益中。

（3）营运资本项目的变动情况为，应收账款增加$84，存货增加$108，应付账款减少$14，应付所得税减少$20，应从净收益中减去；预付费用减少$4，应付工薪增加$4，应加回到净收益中。

表12－10是间接法下的凯利公司现金流量表。

表12－10 凯利公司现金流量表 （间接法，2013年度，截止于12月31日） 单位：千美元

续表

注：2013年的非现金性重要交易是按面值发行股票$120换取设备。

本章小结

1.现金流量表

现金流量表是反映企业一定期间现金流入和流出状况的报表。现金流量表有利于预测企业未来现金流量的金额、时间和风险，有利于评价企业的支付能力和财务弹性，有利于揭示企业的收益质量。

现金流量表上的现金概念包括现金及现金等价物。现金流量表按经济活动的性质划分分为三大类别：营业活动现金流量，投资活动现金流量，筹资活动现金流量。美国财务会计准则要求，投资活动中收到的利息和股利、筹资活动中的利息支出归入了营业活动现金流量。

2.编制现金流量表的方法

需要比较资产负债表、收益表和其他重要业务的数据资料。现金流量表的编制方法分为直接法和间接法。直接法是指在现金流量表中直接列示现金收入和现金支出项目及其金额。间接法要求营业活动所提供的现金部分由净收益调整而来。间接法下对净收益的调整项目包括收益表中的非现金性损益、非营业性利得或损失以及营运资本项目的变动。

复习思考题

1.现金流量表的作用是什么？

2.解释现金流量表中的现金概念。

3.说明现金流量表的结构，并举例说明各类现金流量的内容。

4.现金流量表的编制方法有哪些？主要区别是什么？

5.说明现金流量表的编制原理和编制所需的数据资料。

6.说明直接法下如何计算从客户手中收取的现金和购货支出。

7.说明间接法下对净收益的调整项目以及如何进行调整。

8.不涉及现金的重大投资和筹资活动在现金流量表中是如何列示的？