出口信用证项下融资产品

第一节　国际贸易融资概述

一、国际贸易融资的概念

国际贸易融资(International Trade Financing)，是指在进出口商品的生产、采购、打包、储运、结算等各个阶段和环节，从各种渠道获得的融资便利。可见，国际贸易融资涉及进出口业务的各个环节，资金融通的来源也多种多样。

二、国际贸易融资的分类

与国际贸易有关的资金融通业务有很多种形式，它们各有各的特点、适用条件和操作程序，根据不同的标准可以分为不同的种类。

(一)根据授信方的不同分为商业信用和银行信用

1.商业信用(Commercial Credit)

商业信用是指进出口商双方之间相互提供的信用。例如，国际贸易中常采用的延期付款就是出口商对进口商提供的商业信用;进口商在收到货物之前向出口商预付货款则属于进口商对出口商的商业信用。

2.银行信用(Bank Credit)

银行信用是指银行或其他金融机构为出口商或进口商提供的信用。例如银行承兑、贴现出口商向进口商签发的远期汇票，或凭出口商对进口商的债权给予出口商贷款等。向进出口商提供信用的银行不仅限于本国的银行，也可以是外国的银行。

需要指出的是，在国际贸易融资过程中，商业信用和银行信用并不是截然分开的，而是存在着密切的联系。例如，银行对出口商的信用增强了出口商对进口商提供商业信用的能力，有银行对进口商的信用担保使进口商更容易获得出口商提供的商业信用等，所以进出口商之间的商业信用往往以银行提供的银行信用为基础。

(二)根据受信方的不同分为对出口商的信贷和对进口商的信贷

受信方即接受信用，获得资金融通的主体。国际贸易中的主要当事人即进口商和出口商可以根据自身的需要和实际情况，获得各种融资便利。在第二节中我们将主要以该种分类方式进行介绍。

(三)根据资金融通的期限不同分为短期国际贸易融资和中长期国际贸易融资

短期贸易融资的融资期限一般在一年以内，而中长期贸易融资的期限一般在一年以上。前者通常适用于单位货值较低的一般消费品，贷款条件与市场条件相似;而后者主要用于促进本国机械设备、机电产品等资本货物的出口，通常可以获得国家的补贴，因此信贷条件优于市场条件。

(四)根据结算方式不同分为汇付、托收和信用证结算方式下的信贷

汇付、托收和信用证是国际贸易的三种主要结算方式，由于对应不同的结算方式，出口商和进口商面临的收益和风险不一样，因此银行在提供信贷时的业务也有所区别。

(五)根据融资比重不同分为本币融资和外币融资

进出口商可以根据自身的具体情况，本外币的汇率风险，本外币的贷款利率，未来收入的币种等，结合银行提供的业务选择本币融资或外币融资。

三、国际贸易融资的作用

(一)对进出口商的作用

对进出口商来说，国际贸易融资可以为其提供各种资金融通的便利，从而加速商品流通和资金周转，减少资金占压，保障交易完成，提高国际竞争力。

(二)对商业银行的作用

国际贸易融资是当今商业银行等金融机构的重要业务之一，这不仅给银行带来了利润，分享到国际贸易发展的成果。同时在国际贸易融资业务中，需要国际银行之间相互配合，随着双方合作的深入，业务往来不再仅限于结算、融资，而是扩大到几乎所有的金融领域，包括货币市场和资本市场等，使银行有更多的机会步入国际舞台，发挥更重要的作用。

(三)对一国经济的作用

由于国际贸易融资对进出口具有明显的促进作用，因而可以促进一国国际贸易的发展，有利于国际收支的平衡，进而对本国国内经济产生积极的影响。