什么是信用卡

什么是信用卡？

信用卡是一种混合产品：有部分付款功能，有部分信用功能；技术上则部分采用纸张作业，部分采用电子作业。银行信用卡不是支付体系的一部分。它们把店内交易（本来是付款）转换和整合成应收账款。商店可以折价向银行把这些应收账款转换成现金，消费者可以延迟支付信用卡账单，或将其转变成分期偿还的贷款，银行可以扮演贴现者、处理者、贷款者的角色，或者可以同时扮演这三种角色。信用卡账单可以用支票、客户固定扣款、直接扣款、现金、转账的方式支付，并且这些都可以在家支付。信用卡不会取代店内付款，它们只是把许多这类付款整合成一张账单。但是它们有助于促进在家购物，例如邮购、电话采购或网上购物。

信用卡不一定要和银行有关联，本质上也不是一种银行服务。这种产品其实是一种延后付款或分期付款的信用账户，任何商业或金融机构都能为顾客保存该账户。信用卡本身只是用以确认账户持有人的身份。这不需要太多的技术，只是以最简单的在纸张凭单上加盖印章的形式即可。

提供信用的卡有三种类型（见图5.1）。

商店卡（Store Card或零售商卡），由个别商店或零售连锁店发行。它们是最传统的信用卡类型，大约一个世纪以来，零售商已将信用账户的使用与浮字卡或付费卡紧密结合。商店卡是这种古老的销售和营销工具的延伸。商店卡的持有人除了能够延迟付款，不必上缴年费之外，也可以每个月只支付未清偿余额的5%，但是利率通常远高于其他消费信用的成本。由于这些信用卡和一家零售商（或零售集团）直接相关，所以在作为付款方法或信用来源方面，对消费者的价值相当有限。最近的Mintel调查指出，虽然顾客付款迅速，因而没有为零售商创造收入，商店仍然将它们发行的信用卡视为一种营销工具，以鼓励和支持购物者逛商场并购买更多商品。发行商店卡的另一个更为重要的原因，是它们为零售商提供了很有价值的客户信息，例如与顾客联络的具体信息、生活风格特质和购物模式。这些信息有助于零售商有目的地举办营销活动。

图5.1　塑料付款卡发行数量＊（1989－1996年）

＊不包括自动取款机卡、支票保证兑付信用卡、欧洲支票卡。

＊＊美国运通和迪纳斯俱乐部。

＊＊＊包括所有的Visa和Master Card“金卡”。1991年前建屋互助会发行卡的数量采用预计值。

注：1990－1991年，信用卡发行数量减少，反映了年费的普遍引进以及发卡机构对许多呆账进行清理。

资料来源：APACS、BBA、MMG的分析。

旅行娱乐（travel and entertainment，T＆E）卡，例如由迪纳斯俱乐部（Diners Club）和美国运通（American Express）等机构发行，也称为付费卡。与传统的商店卡相比，是第一种为客户提供广泛认可度的卡。发卡机构形成了一个广泛的全国性和国际性零售网络，它们愿意接受这种卡作为一种付款形式。旅行娱乐卡并没有提供分期偿还的信用。对消费者来说，它的价值在于为持卡人提供遍及全球各地的服务。对零售商来说，它的价值在于鼓励一群相当富裕的消费者使用它们的产品和服务。英国大约有160万张旅行娱乐卡，其中大约80%左右为美国运通公司发行，20%为迪纳斯俱乐部发行。1990－1994年间，这个数目有所减少，因为信用卡和签账卡抢夺了旅行娱乐卡的市场。现在这个数目再次增长，但仍然是塑料卡市场的一小部分，而且旅行娱乐卡的收卡点仅为银行信用卡的40%，由于有盈利颇佳的细分市场，所以仍然具有相当的重要性。许多银行用“金”卡来拓展这些细分的市场，在有些情况下属于付费卡而不是信用卡（例如，和旅行娱乐卡一样，不提供分期偿还的信用），并且具有与传统的旅行娱乐卡相似的好处。

信用卡（credit cards），不是由特定零售商发行的分期偿还信用卡，而是使得付款和消费信用脱离了地域上的限制：世界上任何地方的一家零售商，可以向信用卡公司要求付款，而不需要依赖陌生人开具的支票；信用卡的发卡机构可以以任何地方的信用卡为基础产生贷款，处理成本极低，而且不需实体上存在。信用卡实际上有效地结合了商店卡（可以延迟付款、手续简便，但是比较昂贵）和旅行娱乐卡的好处（收卡点较多），创造出了一种很有吸引力的产品。

在本章的剩余部分，我们将重点集中于最后一种类型的卡。信用卡通常由银行发行，由于拥有信用功能，所以在信用卡市场占据垄断地位。