据不完全统计,截至2016年年底,共上线二手车众筹平台179家,其中网站链接失效的平台有34家,仍在线的平台有145家。
2016年二手车众筹行业在线项目数共有22627个,其中共有22575个项目众筹成功(包括出售中、已回款、溢价回购三种状态),成功项目已筹金额共计83.19亿元。
从上线时间分布来看,二手车众筹平台在2016年下半年开始进入爆发式增长阶段,在半年的时间内增长了135家,占所有收录的二手车众筹平台数量的75.42%(见图5-2)。
图5-2 中国二手车众筹平台上线时间分布
据人创咨询统计,179家二手车众筹平台分布在全国20个省级行政区,平台数量最多的是山东,共有83家,约占46.37%;其次是河北,有17家,约占9.50%;然后是上海,有16家,约占8.94%;其余地区均未超过15家。下线的平台也主要聚集在山东,有15家,约占所有下线平台的一半。
对22627个项目的认筹状态进行统计,显示已回款项目数最多,共有18621个,占比82.30%;其次是出售中的项目,共有3488个,占比15.42%;而显示众筹中、已失败和溢价回购的项目较少,三者合计518个,仅占比2.29%。部分平台网站只显示众筹成功或已回款项目,据线下抽样调查,已失败及溢价回购的项目数量远大于上述数据。
图5-3 中国二手车众筹平台地域分布
图5-4 各认筹状态下项目数分布
以项目认筹状态分类,对项目实际融资额进行统计,已回款项目的融资总额最高,约71.15亿元,占所有项目实际总融资额83.23亿元的85.49%;其次是出售中项目,融资总额约10.02亿元,占比12.04%;众筹中、已失败和溢价回购的项目融资总额共约2.06亿元,仅占比2.48%(见图5-5)。
图5-5 各认筹状态下项目实际总融资额分布
根据所有项目的实际融资额得出筹资金额各区间内的项目数分布图(见图5-6)。22627个二手车众筹项目中,筹资金额在区间[10,20)(单位:万元)内的项目最多,共6198个,占比27.39%,其次是区间[20,30)内的项目,共3807个,占比16.83%。超过95%的项目集中于百万级别以下,说明二手车众筹行业针对超高档车辆的投资规模相对较小。
图5-6 实际融资额各区间内项目数分布(区间单位:万元)
在全部项目中筛选出公布投资人次的项目,共计18952个,不同投资人次区间内的项目数分布如图5-7所示。超三分之一的二手车众筹项目投资人次集中在10人以内,共6869个。90%以上的项目投资人次低于50人,50人次及以上的项目仅有1603个,100人次及以上的项目仅有239个。
图5-7 投资人次各区间内项目数分布
在已回款项目中筛选出公布万元收益的项目共计6585个,二手车众筹项目平均万元收益达到289.59元。
万元收益分布在区间(300,400](单位:元)内的项目最多,共有2858个,平均万元收益为339.19元;其次是区间(200,300]内的项目,共有2444个,平均万元收益为253.97元;区间(0,100]内和500元以上的项目较少,分别为246个和70个,平均万元收益分别为49.04元和735.41元(见图5-8)。
二手车众筹项目万元收益与项目的筹资金额无关。从图5-9可以看出,项目无论是在哪个筹资金额区间,其区间上的平均万元收益都在290元上下波动,与筹资金额并不相关。但是若二手车的筹资金额偏高,如达到200万元以上,平均万元收益会略微有所提高。
图5-8 万元收益区间项目分布
图5-9 筹资金额区间的平均万元收益分布
对能采集到年化收益率的3972个项目进行统计,年化收益在(10%,20%]区间内的项目有1560个,占比39.27%;年化收益在(20%,30%]区间内的项目有1004个,占比25.28%;两者合计占比64.55%,说明大多数项目的年化收益在10%到30%之间。年化收益超过100%的项目共107个,仅占比2.69%。如图5-10所示。
图5-10 二手车众筹项目年化收益率分布
众筹成功项目已筹金额前八的平台分别为:中e财富、融车网、维C理财、荣品会、创客天下、金牛座众筹、台中汽车众筹和迅销众筹。成功项目数为9545个,占全部平台成功项目数的42.28%。成功项目已筹金额共计44.72亿元,占全部平台成功项目已筹金额83.19亿元的53.76%。如表5-1所示。
表5-1 前八平台信息一览表
注1:本表根据各平台2016年全年成功项目的已筹金额进行排列,而非综合实力排名,不构成任何投资建议。
注2:荣品会网站自2016年12月开始一直处于维护中,暂将其罗列在内。
注3:据统计,聚创众筹成功项目已筹金额累计为4.22亿元,但平台在2016年11月初跑路,故表中不予罗列。
注4:据统计,宝易得成功项目已筹金额累计为10.85亿元,曾被报道提现困难;智仁科成功项目已筹金额累计为2.88亿元,曾被报道提现困难。故表中均不予罗列。
从表5-1可以看出,中e财富、融车网和维C理财位列前三,也是仅有的3个突破5亿大关的二手车众筹平台。
中e财富于2015年1月在北京上线,其成功项目数、已筹金额以及投资人次都最多。但其人均投资额是8个平台中最低的,为1.24万元。值得注意的是,其部分已回款项目公布了回款金额,但部分项目并没有公布,另外中e财富一般从项目中收取利润分红30%的管理费。
于2015年3月在山东上线的融车网,已筹金额及投资人次均位列第二,成功项目数位列第三,其已筹金额超第三名维C理财6个亿。其平均万元收益无法直接统计。
维C理财入榜第三,于2015年9月正式上线,位于上海,曾于2016年5月3日获得由戈壁创投领投的千万级Pre-A轮融资。维C理财平台没有公布投资人数,也没有公布万元收益,但公布了年化收益率。据统计,其年化收益率在8%到919%之间,平均年化收益率为22.94%。
在此8家平台之外,其他平台中也有一些表现较优的平台,如兴发米和车车车等平台曾获得投资机构的青睐,这可助力其后续发展,然而就目前的融资额来看,车车车1.03亿元,兴发米7596.11万元,平台还没有完全发挥优势。
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