宁波现代物流金融现状与需求分析

（一）宁波物流金融的发展状况

物流金融,国外已形成完善的体系；国内则主要集中于理论研究；而宁波尚处于起步阶段。

一方面,只有少数几家规模较大的物流公司开展物流金融服务。如宁波中远物流公司在向客户提供运输仓储的同时,还能为客户解决区域分送、进出口货运代理及供应链中较为复杂的问题,为客户量身定制物流方案,使客户可以全身心的集中精力于主业的开发与创新。宁波经济技术开发区现代国际物流园区所提供的增值服务就包括了结算及物流金融服务。同时锦程物流网CEO李枫提出宁波大部分中小货代企业应该注重物流金融等特色经营才能在市场上立足。

另一方面,能提供物流金融服务的商业银行也不多,而且普遍业务品种比较单一、服务程度不高。2008年1月余姚农村合作银行对中小企业客户的调研报告中提到以应收账款融资模式、保兑仓融资模式、融通仓融资模式为主要融资模式的供应链金融是中小企业破解融资难的有效途径。

2009年5月7日,中国塑料城管委会与深圳发展银行宁波分行签订了仓单融资金融战略合作协议。此次签约的仓单融资是依托东方国际物流公司的仓储基地,塑料城企业只要将塑料原料存到东方物流公司仓库,由中国塑料城发展有限公司作为第三方提供信誉担保,深发展就可根据企业货物质押金额和相关授信,向企业发放贷款塑料城企业可以用货物当作质押来融资。

临商银行宁波分行自2008年12月25日成立以来一直在为打造物流银行业务做准备。物流银行业务指银行以市场畅销、价格稳定、流通性强且符合质押品要求的商品质押为授信条件,运用物流公司的信息管理系统,将资金流与物流有机结合,向客户提供融资、结算等多项银行综合服务业务。在宁波银监局的支持下,临商银行宁波分行为了支持宁波物流业的发展,2009年10月份推出了服务物流行业的“物流直通车”系列产品信贷融资业务。这种贷款模式整合银行、物流协会、企业三方资源,借助联保金、企业互相担保、三方协议等机制,帮助优质中小物流企业获得银行贷款。例如由应收账款企业担保、仓储抵押的“物保通”等。临商银行宁波分行通过推出这些物流企业授信产品,加大了对物流业的资金支持,并把物流业的各个环节列入其重点服务的对象,促使其业务范围不断扩大。

此外,甬港航运金融服务业发展研讨会于2009年11月4日在香港举行,宁波市金融办希望通过与香港合作,学习香港发展航运金融的丰富经验、先进理念、丰富产品、优质服务,欲将宁波打造成航运物流金融城市。建行宁波分行行长刘丽华表示宁波分行现已能提供综合化航运金融服务,并欲通过与中远、中储等仓储公司合作,办理动产质押、仓单质押业务,努力解决广大外贸制造企业、进出口企业和物流企业的融资问题,并表示将以网络物流银行平台搭建为突破,促进包括航运在内的现代物流业发展。

当前,宁波市物流业的融资状况有以下几个特点：一是仓单质押业务发展受限；二是动产质押的第三方监管越来越普遍,但对中小企业融资帮助不大；三是以应收票据为基础的供应链融资有了一定程度的发展。

综上所述,宁波现代物流金融还处于初步发展阶段,与真正意义上的物流金融仍有很大差距,发展深度还有待加强,物流业与金融业合作存在巨大的潜力和市场前景。

（二）宁波发展现代物流金融的需求分析

1.宁波银行业对物流金融的需求

（1）宁波银行业开发新利润空间的要求

随着金融业对外开放程度和金融体制的不断深化,宁波银行业面临的竞争越发激烈；同时,宁波银行业的资金面持续宽裕。这对银行的经营管理水平和盈利水平提出了新的挑战,要求其增强创新意识,发展新的业务,开发新的利润空间。物流金融作为一种创新业务,对银行来说可以开发优质的客户群,树立自己的竞争优势,开辟新的利润来源,也有利于吸收由此业务引发的派生存款,从而改善经营管理和盈利能力。

从中国人民银行宁波市中心支行了解,2009年前三季度宁波新增银行贷款超过900亿元,其中,中小企业贷款新增超过700亿元,占比超过八成,无论从余额还是从增量看,宁波商业银行的贷款投向均以中小企业为主。中小企业贷款回收情况,直接关系到宁波商业银行的贷款质量,不良贷款率。所以,银行需要控制贷款风险。而第三方物流企业清楚地掌握着中小企业的信息。如果第三方物流企业能为宁波商业银行提供配套服务,那么由于信息不对称,银行无法评估中小企业信誉等级的情况将大大改善,贷款质量将明显上升,促使贷款回收率提高,从而保证宁波商业银行资金使用安全。

简而言之,宁波商业银行需要通过物流金融帮助其扩大和稳固客户群,扩大经营规模,开发新利润,不断提升自身的盈利空间,增强竞争能力；同时宁波商业银行又可以通过物流金融帮助其处置不良资产,解决质押贷款业务中面临的问题,降低资金运营风险,确保资金安全。

2.宁波中小企业对物流金融的需求

宁波中小企业数量众多、地位突出,是宁波区域经济发展的显著特征之一,同时也是保持宁波经济蓬勃发展的重要力量。《2006浙江省中小企业发展报告》报告显示,浙江省规模以上中小企业数量最多的是宁波市,共有8767家企业,占全省中小企业的五分之一强。从2003-2005年,宁波中小企业数量年均增长率为37.3%,为全省第一,高于浙江省25.7%的年平均增长率宁波中小企业实力领跑浙江。这些中小企业的发展需要大量资金。

中小企业由于经营风险大,长期权益资本匮乏,资金流动性不足,贷款具有“短、小、频、急”的特点,银企之间信息不对称等因素制约,导致其信贷条件远高于大企业,融资渠道贫乏,外部融资困难且成本高,而资金需求量又大,所以“中小企业融资难”是普遍存在的现象,制约中小企业发展。而同时,中小企业原材料等库存却占有大部分资产。特别对于资金短缺的中小企业而言,存货对大量资金的占用将会影响企业生产销售的运转效率,不利于中小企业的发展。这就需要中小企业解决存货积压和资金需求之间的矛盾。

物流金融能解决这一矛盾。物流金融允许中小企业利用库存进行质押贷款,对整个产业链上的企业提供融资服务。资金短缺的中小企业通过融资将存货立即变成现金,有效地盘活了资金,提高了资金的流转效率,给其注入了新的活力；同时通过第三方物流企业提供的配套服务,有效缓解银企之间的信息不对称,解决“中小企业融资难”问题,拓宽了中小企业的融资渠道,实现资源优化配置。

3.宁波物流企业对物流金融的需求

首先,宁波物流企业数量不断增加,行业竞争加剧。据不完全统计,2006年全市有货代公司、集装箱运输公司、船务运输公司、报关代理公司、物流配送企业等3000家左右宁波将加大物流企业信息化建设扶持,而绝大多数还是单纯的运输公司,普遍规模不足,资产实力比较薄弱。同时,联邦快递、马士基物流、UpS等世界知名物流企业与物流设施投资商纷纷抢占宁波市场,落户于宁波。

其次,物流运作成本较高,整个行业经济效益低下。

2006年、2007年交通运输、仓储和邮政业营业成本总额占利润总额分别是50.10%、46.16%。这从一个侧面说明,物流的运作成本很高,物流企业需要降低物流成本,加快资金周转率,提高整个行业经济效益。

面对越来越激烈的市场竞争,宁波众多物流公司开始探讨和涉足第三方物流服务,物流服务逐渐向价值链的其他环节延伸,提供衍生服务。而物流金融服务就是物流衍生服务的重要组成部分,同时第三方物流企业借助金融机构给客户提供金融担保服务是一项物流增值服务,帮助客户企业获得金融机构贷款,解决客户企业资金短缺问题。因此物流企业开展物流金融服务,使物流管理从物的处理提升到物的附加值方案管理,有效降低客户交易成本,提高了物流企业在客户心中的地位,强化了综合竞争优势。

4.实现供应链整合目标的需求

2009年储雪俭提出了一个新的观点：现在的市场竞争已经不是企业与企业的竞争,而是供应链与供应链的竞争。物流业和金融业的结合程度直接关系到整个供应链的运作效率。

供应链一体化集成的实现需要依赖物流金融服务。物流金融的提出和物流金融业务的应用,有助于核心企业与其上下游企业的对接和融合,实现整合一个一体化的整体；有助于物流与资金流的双向整合,盘活库存资金占用,实现资源共享,优化配置,降低风险；有助于各方有效地融入供应链全过程,加快企业资金周转,解决物流过程中的融资问题；有助于增强物流企业参与国际竞争的核心竞争力,提高了银行贷款的质量和数量,增强企业综合实力,实现供应链共赢。

综上所述,物流金融的提出,满足了宁波金融机构、物流企业和中小企业各方需要,促使第三方物流企业与金融机构联合起来为资金需求方提供融资,促成交易的实现,降低交易费用,提高商品流通和物流管理效率,最终实现物流、商流、资金流和信息流的四流合一的完美结合。