庄股的表现

第二节　庄股的表现

在对庄家有了一个感性的认识后，要想与庄家共舞还需要对庄家加深理解。而且上面也提到过并不是任何一只股票都有庄家潜伏在里面。散户们需要做的是通过股票的表现来判断一只股票是否有庄家存在，来了解庄家的操作习惯与手法。

庄股的市场表现有

（1）股价波动剧烈：受庄家操纵的股票都容易出现这种情况，暴涨暴跌。在市场中散户推动的股价都是缓慢变化的，而股票一旦有了庄家在其中操作则不同。坐庄的基本过程就是先拼命地将股价拉高，然后通过各种假象，掩饰股价过高的现实。特别是通过借助上市公司分红送股的机会，制造股价偏低的假象这是庄家习惯运用的手法。在这种假象的掩饰下庄家开始抛出筹码获利。一旦庄家开始出货股价将进入暴跌的过程，即使当中有反弹也是庄家一次次拉高出货的结果。在这个过程中股价波动是十分剧烈的。

（2）成交量飘忽不定：有的投资者存在这种误解，以为庄家出货一定是放量的，其实不完全。总的来说，庄家在建仓或是出货时需要成交量配合，建仓时庄家会故意掩饰成交量的放大，到盘面出现明显放量的时候，庄家前期建仓已经结束了；而庄家在出货的时候，为了达到吸引跟风盘的目的往往制造成交量的假象，主要的手法就是通过对敲对倒。由于这种操作是间歇性的，便在成交量上表现为成交量的变化不稳定，特别是在交易盘中，表现为一天中的特定时刻持续大单成交而其他时间则交易清淡。

（3）交易行为匪夷所思：庄股有时候称为妖股，主要原因之一就是交易行为的异常。有时候莫名其妙地高开，或者低开，开盘冲高或者尾盘拉高（或者跳水），盘中偶尔出现大的买单或者抛单，这些表现都是人为做盘造成的。还有其他的表现为经常出现单边市场也就是不跟大盘同步，要么单边上扬要么单边下挫，行情起伏剧烈。特别是在行情末期更是明显说明庄家高度控盘为所欲为。

（4）经营业绩起伏剧烈：庄股的业绩起伏剧烈原因来自两个方面，第一，庄家在选择股票时会选择那些业绩受经营期影响较大的公司，因为这类公司的业绩变化为庄家拉升或者打压股价提供了便利条件；第二，由于我国市场的一些不完善因素不排除庄家联合公司控制公司报表业绩的发生。这种业绩的异常波动无论是上升还是下降，对于股东来说都不是有力的，出现这种具有迷惑性的业绩变化，很值得怀疑是否有庄家在进行操作。

（5）股东人数变化大：庄股的人数变化跟股价的变化是相反的。庄家的一个操作周期，股价从低到高，但是从公司的报表中会发现股东人数经历一个从多到少的过程。伴随着股东人数的减少会出现持股数量相近的社会公众股账户。这些账户持股数量较大，但是不会超过流通股总额的5%。这些账户往往就是庄家利用多个非关联账户同时买卖的结果。这样的操作虽然实质上是不符合规定的，但证券市场无法有效地监管。另外在庄家拉升股价时有一个技术指标能够反映这一点。散户线的数值变化反映了股票当中散户的数量变化。一般来说，散户线与股价的变化也是相反的，散户线触顶最好是钝化（在顶部拉水平线）暗示着庄家可能会登场，散户线触底（或者底部运行）注意庄家随时都有可能离场，把股票筹码交给散户。

（6）股价逆势而为：在大多情况下，股票的价格是随大盘而动的。但庄股的表现往往与众不同。在建仓阶段庄家会逆势拉升以便快速收集筹码；在震仓阶段不理大盘走势利用先前收集到的筹码打压股价在技术上破位，造成散户持股者的恐慌，庄家进一步收集筹码；在拉升阶段，庄家往往利用对敲对倒拉升股价，此时逆势上涨容易引起市场的注意，这为后期培养跟风盘打好了伏笔，出货阶段往往选择在大盘回暖的时候，在大盘一片向上的时候，庄家开始出货，股价不涨反跌或者开始高位震荡，反复上演高台跳水、火箭发射。

（7）股价对消息反应异常：在信息公开化的股市中利好利空消息的发布，对应了股价的涨跌。但是庄股却不一样，股价对消息的反应是受庄家控制的。无论发布什么消息，庄家都了然于胸，因为很多信息都是庄家利用模糊的传言释放的烟幕弹。这样的信息庄家自有目的，所以股价不会受到信息的正常影响。股市中流传的“见光死”就有这方面因素，庄家利用利好吸引投资者跟入，而利好消息的发布之时也是庄家的撤退之日，所以股价在利好发布时不涨反跌就是这个原因。

（8）追逐流行概念：庄家进入一只股票大多不是要进行长期价值投资而是一种炒作投机。炒作就要有题材，所以庄家会制造很多流行概念。拿目前的市场来说，什么整体上市，什么奥运概念，什么资产注入资产整合之类往往是庄家在借题发挥，通过这些概念的炒作达到浑水摸鱼的目的。

（9）偏好小盘股，敢于参与大盘股：以前庄家偏好小盘股，翻开庄股历史，十有八九都是小盘股，究其原因在于小盘股流通盘小对资金的要求不高，很容易在短期内就达到对股票的控盘。另外小盘股属于市场的偏僻角落，不容易引起监管层注意。但是随着市场的发展，庄家实力的增强，现在也出现了庄家进军大盘股的迹象。特别是一些短期庄家利用资金优势短期内爆炒大盘股，获利就跑。

以上几点是庄股的表现特征。随着证券市场的发展庄家的操作手法也越来越隐蔽，越来越高明，这些特征有时候不是十分明显。而且并不是每一只庄股都具有这些特征，投资者首先要做到，一旦股票出现上面的特点，要引起注意，分析庄家所进行的是哪一阶段的操作，然后决定采取应对措施。