双重底中抓黑马

第二节　双重底中抓黑马

一、形态分析

在实战中，双重底是一种比较常见的底部形态，可靠性较高。但是并非所有的双重底都有较高的参与价值，笔者认为实战中，成功率高的双重底是位于牛熊转换之际的长期多头趋势起步的双重底与位于主要趋势的回调趋势底部的双重底，这些双重底才具备较高的实战价值，而位于主要趋势下跌途中的双重底则不必参与。下面我们来介绍一个典型的双重底需要具备的特征。

(1)两个底之间相隔的时间距离不能太长，以不超过2个月为佳，若超过的时间过长，则形态过于松散，成为双重底的概率不大;

(2)两个底的低点值要非常接近，第二个底部的低点值高于第一个底部的低点值;

(3)股价攻克颈线时，要量价齐升，如果第一次攻克力度较弱，随后需要有量价补充的行为。

二、买点

1.领先买点

当第二个底部的低点高于第一个底部的低点时，可在股价高于第二个低点最高价时，建立底仓。

2.标准买点

当股价攻克颈线时，可积极建仓。

三、案例

(一)双重底捕捉沃尔核材(002130)

1.实战图谱(见图2-6)

图2-6

2.短线操盘策略分析

题材热点:

A.新能源核能概念个股(有热点概念)。市场流传关于新能源的具体动态，有消息言，《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》征求各界意见已近尾声，预计在近期即可正式公布，这说明有预期的政策利好。

B.公司主营业务为离心球墨铸铁管及配套管件、钢铁冶炼及压延加工、铸造制品等。公司是世界铸管龙头，球墨铸铁管生产、技术、产品居世界领先水平，国内市场占有率较高，产品行销多个国家和地区。

C.主业突出(说明持续赢利能力强)，公司两大主业为钢铁和球墨铸管，形成了以铸管为主业，年产达300万吨的钢铁综合加工生产企业，实现了世界“铸管三强”的目标。

D.公司多年来不断进行新产品的开发(创新是发展的动力)，用离心铸造工艺试制的双金属复合管和高合金钢管取得阶段性成果，目前公司投建的离心铸钢管工艺装备技术开发项目已基本具备生产条件，现已进入小批量生产及多品种的开发。

技术形态:

A.图2-6是沃尔核材(002130)于2010年3月至2011年2月的股价走势图。股价创出历史新高后，向下回撤，随后筑底，构筑底部形态。在图2-6中左边画圈处走出了阴锤头线，形成左底，之后经过反弹后再下跌，形成右底，该底部为阳锤头线，这是一个利好消息;

B.两个底部间隔时间未超过1个月;

C.右底高于左底。

以上三个条件构成一个完美的双重底形态，买进是明智的决策。

领先买点:

当股价在右底止跌后，当次日或随后股价创出低点的新高值后，建立第一仓。

标准买点:

当股价以中长阳线放量突破颈线位时，积极买进。

目标升幅:

A.短线目标为30%，以历史高点为止赢卖出位;

B.中线目标不可限量，突破前期历史新高，可持股，根据移动止赢法卖出。

风险控制:

在右底买入的投资者，以左底的最低点为止损点;在颈线买入的投资者，以突破颈线的阳线的最低点为止损点。

大盘环境:

大盘在2400点左右，2010年7月19日一举收复5日、10日、20日均线，7月20日又顺势攻克30日均线，成交量呈阶梯红量，说明大盘安全，投资者可积极进行中短线建仓。

最终结果:

短线与中线赢利目标都成功实现，根据移动止赢法(移动止赢法见《快速捕捉主升浪的5堂课》)计算，中线获利成功翻倍。

(二)双重底捕捉太原重工(600169)

1.实战图谱(见图2-7)

图2-7

2.短线操盘策略分析

题材热点:

A.临港基地再造一个太原重工，主攻新能源装备。公司的天津临港基地建设项目，以风电、核电、煤化工等新能源装备为主，产品定位高端，面向国际市场。规划2011年建成投产，目标销售规模100亿元，相当于公司2009年营业总收入的1.24倍，为公司2011—2013年间年均增长30%奠定了基础。

B.2008年以来，中国高铁建设的突飞猛进，震撼了全世界，但重要装备零部件进口依赖度较高，其中高铁的轮轴主要依赖进口。因此，公司拟非公开发行募资不超过16.86亿元，投向高速列车轮轴国产化项目，规划2012年达产，目标新增销售规模20亿元。公司的成长开始瞄向中国高铁的速度。

C.公司长期发展前景看好。公司2010年4月7日公告非公开发行股票预案，拟募集资金不超过16.86亿元，计划用于新建高速列车轮轴国产化项目，项目建成后将形成年产30万片高速列车车轮的生产能力以及年产1万根高速车轴精加工生产能力，可见公司铁路设备业务的发展前景美好。此外公司积极进入风电齿轮箱、煤化工等新领域，并且2008年底公司完成增发项目，投资于大型铸锻件项目和天津临港基地，长期发展前景看好。

以上三点来自F10的资料，说明这家公司的实力很强，主导产品符合国家产业发展大方向，同时公司积极开展新项目，这些都为其业绩提供了保障，是股价上升的内在力量。

技术形态:

A.图2-7是太原重工(600169)2010年3月至2011年2月之间的走势图，在图中我们可以看到2010年12月至2011年2月之间形成了一个上升中继的双底形态;

B.仔细观察这个形态，该股在2010年12月28日形成了阳十字星形态的左底，经过反弹后，该股回落，形成一个小螺旋桨形态的右底，且低点高于左底，是一个标准而且理想的双底形态;

C.两底之间时间距离为14个交易日，间隔非常理想。

以上三点，说明这是一个理想的双重底形态。

领先买点:

当股价高过右底螺旋桨的最高点时，激进的投资者可积极买进或建仓。

标准买点:

当股价越过颈线时，投资者可积极买进。

目标升幅:

A.短线升幅为形态高度，在颈线位加上形态高度2.7元，即25元;

B.中线升幅不可测，根据K线或移动止赢法卖出。(截至2011年2月15日，该股未出现移动止赢点。)

风险控制:

在领先买点买进的投资者，以左底的最低点为止损点;在标准买点买进的投资者以突破颈线的最低点为止损点。

大盘环境:

大盘处于震荡下跌的趋势中，但在120日半年处，有强烈的短线支撑，短线操作安全。

(三)双重底捕捉海源机械(002529)

1.实战图谱(见图2-8)

图2-8

2.短线操盘策略分析

题材热点:

A.公司是国内领先的液压成型设备专业制造商，提供利废减排、节能环保技术解决方案和核心装备。公司秉持持续就市场需求热点装备进行前瞻性技术研发的核心战略，依托强大的技术创新平台，首创的高掺量墙材压机被列为国家重点鼓励发展的环保设备，研制的耐火材料压机、复合材料压机等多项产品填补国内空白。

B.公司为国内外建材厂商提供固废再利用和“绿色”建材的解决方案，采用提供大型装备产品+技术服务的新营销模式，为广大绿色建材厂商提供从配方、工艺到设备的整线服务，实现工艺与材料的优化结合，领跑市场。预计公司2010－2012年EPS分别为0.49元、0.59元和0.84元，给予公司2010年35～40倍市盈率，对应合理股价区间为17.2～19.6元。

技术形态:

A.该股上市以来，连续3日下跌，随后止跌回升，形成旭日初升形态的左脚，当股价反弹上行一阵后，受抛压开始下跌，形成一根下影线很长的锤头线形态的右脚;

B.两脚之间的时间距离在15个交易日左右，形态形成的时间和力度都很理想;

C.第二只脚虽然影线部分低于前一只脚，但K线实体却高于左脚，且此后又形成了多方炮的K线形态，进一步确定了右脚上涨的潜力。

领先买点:

当股价超过第二只脚的最高点时，激进的投资者可以积极买进，建立第一仓。

标准买点:

当股价放量攻克颈线时，投资者可以追加买入或建仓。

目标升幅:

A.短线目标，以标准买点计算，第一目标位根据形态高度与前期高点的压力位计算，目标价位都在29元附近，升幅为20%;

B.中线目标，投资者可在股价攻克前期压力位后，继续持股，根据移动止赢法止赢卖出。

风险控制:

在领先买点买进的投资者，当股价跌破右脚的低点时，果断卖出;在标准买点买进的投资者，当股价跌破突破阳线的低点时，果断卖出止损。

大盘环境:

股价处于前头肩底形态的缺口处，具有强力支撑，短中线操盘安全。

(四)双重底捕捉广电运通(002152)

1.实战图谱(见图2-9)

图2-9

2.短线操盘策略分析

题材热点:

A.公司是我国ATM行业中经营规模最大、技术实力最强的供应商，同时也是国内唯一能够与国外厂商相抗衡的民族品牌企业。该股具有较好的成长性。

B.公司ATM产品已成功进入了中、农、建、交、邮储、光大、深发展等银行以及全国各地方性商业银行与农村信用社，市场地位进一步提升，由2007年的排名第二上升为2008年的第一，是国产ATM厂商中用户分布面最广、设备安装量最大的企业。在海外，广电运通ATM产品已成功进入了全球50多个国家和地区，公司海外知名度正在迅速提升。这说明公司的销售渠道拓展，业绩有更广阔的海外提升空间。

C.ATM行业是一个在位优势明显的行业。银行对ATM的品质要求很高，ATM供应商要进入某一银行需经过严格的检测并通过其总行的入围评审;同时，银行对于ATM品质的评估必须通过长期的使用才可以得出。因此，新的ATM制造商很难打开市场，公司在ATM行业具有上述在位优势。这意味着公司市场占有率有保障。

技术形态:

A.图2-9是广电运通(002152)的周线图，在图中可见，该股于2010年4月至2010年9月间形成了一个双重底部形态。

B.该股于2010年1月创出阶段历史新高后，于5月的第三周收出了一个T字K线形态的低点(即左脚)，随即股价开始反弹，在反弹到一定高度后，股价开始下跌，于7月的第二周创下新低后开始向上反弹，并形成了曙光初现的见底K线形态，形成了右底。

C.从时间上看，两个底部之间相距7个交易周，时间间隔合理，说明主力增仓洗盘的步骤做得较为到位，后市看涨。

领先买点:

因为投资者要在周线中判断，在日线上操作，因此投资者可在右底形成次日，当股价超过前一交易日的高点时，及时建立底仓。

标准买点:

当股价放量攻克周K线时，投资者可于第二周买进，也可在当周日K线中选取买点，以放量的阳K线为标志性买点。

风险控制:

在领先买点买进的投资者，以右脚的最低点为止损点;在标准买点买进的投资者，以攻克颈线的中长阳线的低点为止损点。

(五)双重底捕捉S仪化(600871)

1.实战图谱(见图2-10)

图2-10

2.短线操盘策略分析

题材热点:

A.公司主要生产化纤。由于棉花上涨，公司的具体替代棉纤维的产品，因此随之上涨。

B.公司是国内最大的现代化化纤和化纤原料生产基地之一，以聚酯聚合装置产能计，是全球第六大聚酯生产商，公司的聚酯聚合产能居全球首位，具有产能优势，意味着有较强的成本竞争优势。

技术形态:

A.图2-10是S仪化(600871)2009年3月至2010年10月的日线图，在图中，我们可以看到该股形成了一个K线排列整齐、底部圆润的双重底形态。

B.仔细观察两个底部，该股的两个底部较为宽阔，左边底部由启明晨星、长腿阳线与曙光初现等见底明确的K线语言组合而成，右底由长腿阴阳线、长腿T字线和螺旋桨复合共振构成。

C.从时间跨度上看，两底间隔1.5个月左右的交易时间，较为理想。

D.右底高于左底，这是一个明确利好消息，说明上升趋势确立。

领先买点:

当右脚形成多重复合共振底部(见《K线操盘定式》一书中多见底K线形态复合共振的讲解)时，投资者可积极买入，也可在股价越过复合共振K线组合最高价时，积极买入。

标准买点:

当股价以中长阳线放量攻克颈线时，投资者可以加仓或建仓。

目标升幅:

A.短线第一目标位，为颈线价格加上形态价格，同时参考前期压力位，目标位为8.8元左右;

B.中线目标位，当股价穿越第一目标位时，投资者可上看一线，根据移动止赢法止赢。

风险控制:

在领先买点买进的投资者，当股价跌破左底的最低价时，可果断卖出;

在标准买点买进的投资者，当股价跌破穿越颈线的阳线的最低价时，可果断卖出。

大盘环境:

指数经过一轮下跌，做空动能得到阶段性释放，股价位于0.618的黄金分割位附近，大盘有强力支撑，短线、中线建仓安全。