首次公开发行股票的信息披露

第六章　首次公开发行股票的信息披露

一、本章考纲

掌握信息披露的制度规定、信息披露的方式、信息披露的原则和信息披露的事务管理。

熟悉招股说明书的编制、预披露和披露要求及其保证与责任，了解招股说明书的摘要刊登、有关招股说明书及其摘要信息的散发。掌握招股说明书的一般内容与格式。

熟悉路演、申购、询价区间公告、发行结果公告的基本内容。了解确定发行价格后，披露网下申购情况、网下具体报价情况的机制安排。

熟悉股票招股意向书及上市公告书的编制和披露要求，股票招股书意向书及上市公告书的内容与格式。

掌握创业板上市招股书及其备查文件的披露、发行公告、投资风险特别公告等信息披露方面的特殊要求。

二、本章知识体系

三、同步强化练习题及参考答案

同步强化练习题

一、单项选择题

1．上市公司信息披露事务管理制度应当经公司董事会审议通过，报注册地证监局和（　　）备案。

A．国务院

B．国资委

C．证监会

D．证券交易所

2．董事会秘书空缺期间超过（　　）个月之后，董事长应当代行董事会秘书职责，直至公司正式聘任董事会秘书。

A．1

B．2

C．3

D．4

3．信息披露义务人未在规定期限内履行信息披露义务，或者所披露的信息有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的，中国证监会按照（　　）第一百九十三条处罚。

A．《证券法》

B．《中国证监会现行规章、规范性文件目录》

C．《首次公开发行股票并上市管理办法》

D．《证券发行与承销管理办法》

4．（　　）是指信息披露义务人所公开的情况不得有任何虚假成分，必须与自身的客观实际相符。

A．真实性原则

B．准确性原则

C．完整性原则

D．及时性原则

5．发行人披露的招股意向书除不含（　　）以外，其内容与格式应当与招股说明书一致，并与招股说明书具有同等法律效力。

A．发行价格、筹资金额

B．发行规模、筹资金额

C．发行价格、发行时间

D．发行时间、筹资金额

6．根据（　　），公开发行证券的公司信息披露规范包括：内容与格式准则、编报规则、规范问答。

A．《证券法》

B．《中国证监会现行规章、规范性文件目录》

C．《首次公开发行股票并上市管理办法》

D．《证券发行与承销管理办法》

7．招股说明书中引用的财务报告在其最近一期截止日后（　　）个月内有效。特殊情况下，发行人可申请适当延长，但至多不超过1个月。

A．2

B．3

C．5

D．6

8．（　　）应当对上市公司及其他信息披露义务人披露信息进行监督，督促其依法及时、准确地披露信息，对证券及其衍生品种交易实行实时监控。

A．国务院

B．中国人民银行

C．中国证监会

D．证券交易所

9．招股说明书的有效期为（　　）个月，自中国证监会核准发行申请前招股说明书最后1次签署之日起计算。

A．2

B．3

C．5

D．6

10．在申请文件被受理后、发行审核委员会审核前，发行人应当将招股说明书（申报稿）在（　　）预先披露。

A．中国证监会网站

B．发行人公司网站

C．中国证券报

D．证券交易所网站

11．招股说明书的有效期为6个月，自中国证监会核准发行申请前招股说明书（　　）起计算。

A．第1次签署之日

B．第1次签署次日

C．最后1次签署之日

D．最后1次签署次日

12．发行人应在招股说明书及其摘要披露后（　　）日内，将正式印刷的招股说明书全文文本一式五份，分别报送中国证监会及其在发行人注册地的派出机构。

A．3

B．5

C．10

D．15

13．发行人应披露的股本情况包括前（　　）名股东。

A．3

B．5

C．10

D．15

14．发行人应采用方框图或其他有效形式，全面披露发起人、持有发行人（　　）以上股份的主要股东、实际控制人，控股股东、实际控制人所控制的其他企业，发行人的职能部门、分公司、控股子公司、参股子公司以及其他有重要影响的关联方。

A．3%

B．5%

C．8%

D．10%

15．发行人应当遵循（　　）原则，按顺序披露可能直接或间接对发行人生产经营状况、财务状况和持续盈利能力产生重大不利影响的所有因素。

A．真实性

B．准确性

C．完整性

D．重要性

16．律师和律师事务所就公司控制权的归属及其变动情况出具的法律意见书是发行审核部门判断发行人最近（　　）年内“实际控制人没有发生变更”的重要依据。

A．1

B．2

C．3

D．5

17．发行人应根据重要性原则披露主营业务的具体情况，存在高危险、重污染情况的，应披露安全生产及污染治理情况、因安全生产及环境保护原因受到处罚的情况、近（　　）年相关费用成本支出及未来支出情况，说明是否符合国家关于安全生产和环境保护的要求。

A．1

B．2

C．3

D．5

18．发行人应披露主要产品生产技术所处的阶段，如处于基础研究、试生产、小批量生产或大批量生产阶段；披露正在从事的研发项目及进展情况、拟达到的目标，最近（　　）年及1期研发费用占营业收入的比例等。

A．1

B．2

C．3

D．5

19．若曾存在工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股或股东数量超过（　　）人的情况，发行人应详细披露有关股份的形成原因及演变情况。

A．50

B．100

C．150

D．200

20．对于（　　）关联交易，应披露关联交易方名称、交易时间、交易内容、交易金额、交易价格的确定方法、资金的结算情况、交易产生的利润及对发行人当期经营成果的影响、交易对公司主营业务的影响等。

A．经常性

B．偶发性

C．长期性

D．个别性

21．发行人应列表披露董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属以任何方式直接或间接持有发行人股份的情况，并应列出持有人姓名，近（　　）年所持股份的增减变动以及所持股份的质押或冻结情况。

A．1

B．2

C．3

D．5

22．发行人应披露董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近（　　）年从发行人及其关联企业领取收入的情况，以及所享受的其他待遇和退休金计划等。

A．1

B．2

C．3

D．5

23．发行人应披露董事、监事、高级管理人员是否符合法律法规规定的任职资格；发行人董事、监事、高级管理人员在近（　　）年内曾发生变动的，应披露变动情况和原因。

A．1

B．2

C．3

D．5

24．发行人应披露持有（　　）以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及其履行情况。

A．3%

B．5%

C．8%

D．10%

25．发行人应披露近（　　）年内是否存在违法违规行为，若存在违法违规行为，应披露违规事实和受到处罚的情况，并说明对发行人的影响。

A．1

B．2

C．3

D．5

26．发行人应披露最近（　　）年及1期发生的关联交易是否履行了公司章程规定的程序。

A．1

B．2

C．3

D．5

27．发行人应披露公司管理层对内部控制完整性、合理性及有效性的自我评估意见以及（　　）对公司内部控制的鉴证意见。

A．注册会计师

B．律师

C．资产评估师

D．承销商

28．报表披露中，发行人运行不足3年的，应披露最近3年及1期的（　　）以及设立后各年及最近1期的（　　）。

A．资产负债表　利润表和现金流量表

B．资产负债表和现金流量表　利润表

C．股东权益增减变动表　资产负债表和现金流量表

D．利润表　资产负债表和现金流量表

29．发行人应披露财务报表的编制基础、合并财务报表范围及变化情况。发行人运行不足3年的，应披露设立前（　　）编制的会计主体及确定方法。

A．资产负债表

B．利润表

C．现金流量表

D．股东权益增减变动表

30．发行人最近1年及1期内收购兼并其他企业资产（或股权），且被收购企业资产总额或营业收入或净利润超过收购前发行人相应项目（　　）（含）的，应披露被收购企业收购前1年利润表。

A．10%

B．20%

C．25%

D．30%

31．发行人应披露近（　　）年内是否存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业占用的情况，或者为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担保的情况。

A．1

B．2

C．3

D．5

32．发行人应披露最近（　　）年股利分配政策、实际股利分配情况以及发行后的股利分配政策。

A．1

B．2

C．3

D．5

33．如果重组属于《企业会计准则第20号——企业合并》中同一控制下的企业合并事项的，被重组方合并前的净损益应计入（　　）非经常性损益，并在申报财务报表中单独列示。

A．经常性损益

B．营业外收入

C．非经常性损益

D．主营业务收入

34．发行人应主要依据最近（　　）年及1期的合并财务报表分析披露发行人财务状况、盈利能力及现金流量的报告期内情况及未来趋势。

A．1

B．2

C．3

D．5

35．募集资金拟用于向其他企业增资或收购其他企业股份的，应披露、拟增资或收购的企业的基本情况及最近（　　）年及1期经具有证券、期货相关业务资格的会计师事务所审计的资产负债表和利润表。

A．1

B．2

C．3

D．5

36．发行人应依据经注册会计师核验的非经常性损益明细表，以合并财务报表的数据为基础，披露最近（　　）年及1期非经常性损益的具体内容、金额及对当期经营成果的影响。

A．1

B．2

C．3

D．5

37．根据《关于进一步改革和完善新股发行体制的指导意见》，对最终定价超过预期价格导致募集资金量超过项目资金需要量的，发行人应当提前在（　　）中披露用途。

A．招股说明书摘要

B．招股说明书

C．上市公告书

D．招股意向书

38．发行人应披露交易金额在（　　）元以上或者虽未达到前述标准但对生产经营活动、未来发展或财务状况具有重要影响的合同内容。

A．300万

B．500万

C．700万

D．1亿

39．发行人应在（　　）显要位置提示创业板投资风险。

A．招股说明书

B．招股说明书摘要

C．上市公告书

D．招股意向书

40．（　　）是发行人在股票上市前向公众公告发行与上市有关事项的信息披露文件。

A．招股说明书

B．招股说明书摘要

C．上市公告书

D．招股意向书

41．不论《股票上市公告书内容与格式指引》是否有明确规定，凡在（　　）至上市公告书刊登日期间所发生的对投资者作出投资决策有重大影响的信息，均应披露。

A．招股说明书披露日

B．招股说明书披露次日

C．招股意向书披露日

D．招股意向书披露次日

42．由于商业秘密等特殊原因致使某些信息确实不便披露的，发行人可向（　　）申请豁免。

A．国务院

B．证券业协会

C．中国证监会

D．证券交易所

43．下列内容不属于发行公告的有（　　）。

A．发行额度、面值与价格

B．发行时间和范围

C．认购股数的规定

D．募集资金运用

44．为规范首次公开发行股票的信息披露行为，保护投资者合法权益，中国证监会于（　　）发布了《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第28号——创业板公司招股说明书》。

A．2009年6月20日

B．2009年7月20日

C．2009年8月20日

D．2009年9月20日

45．发行人应在披露上市公告书后10日内，将上市公告书文本一式（　　）份分别报送发行人注册地的中国证监会派出机构、上市的证券交易所。

A．二

B．三

C．四

D．五

二、多项选择题

1．首次公开发行股票的信息披露文件主要包括（　　）。

A．招股说明书及其附录和备查文件

B．招股说明书摘要

C．发行公告

D．上市公告书

2．发行人应针对不同的发行方式，披露预计发行上市的重要日期，主要包括：（　　）。

A．询价推介时间

B．定价公告刊登日期

C．申购日期和缴款日期

D．股票上市日期

3．首次公开发行股票信息披露的原则包括（　　）。

A．真实性原则

B．准确性原则

C．完整性原则

D．及时性原则

4．发行人披露风险因素时，可能对发行人（　　）有严重不利影响的，应作“重大事项提示”。

A．生产经营状况

B．财务状况

C．持续盈利能力

D．举债能力

5．上市公司应当制定信息披露事务管理制度。信息披露事务管理制度应当包括（　　）。

A．明确上市公司应当披露的信息，确定披露标准；未公开信息的传递、审核、披露流程

B．信息披露事务管理部门及其负责人在信息披露中的职责；董事和董事会、监事和监事会、高级管理人员等的报告、审议和披露的职责

C．董事、监事、高级管理人员履行职责的记录和保管制度；未公开信息的保密措施，内幕信息知情人的范围和保密责任

D．财务管理和会计核算的内部控制及监督机制；对外发布信息的申请、审核、发布流程

6．下列对招股说明书及其引用的财务报告的相关事项说法不正确的是（　　）。

A．招股说明书中引用的财务报告在其最近1期截止日后3个月内有效

B．特殊情况下，发行人可申请适当延长，但至多不超过1个月

C．财务报告应当以年度末、半年度末或者季度末为截止日

D．招股说明书的有效期为3个月，自中国证监会核准发行申请前招股说明书最后1次签署之日起计算

7．下列关于中国证监会实施信息披露的监督管理职责说法正确的是（　　）。

A．可以要求上市公司及其他信息披露义务人或者其董事、监事、高级管理人员对有关信息披露问题作出解释、说明或者提供相关资料

B．可以要求上市公司提供保荐机构或者证券服务机构的专业意见

C．中国证监会对保荐机构和证券服务机构出具的文件的真实性、准确性、完整性有疑义的，可以要求相关机构作出解释、补充，并调阅其工作底稿

D．对上市公司及其他信息披露义务人披露信息进行监督，督促其依法及时、准确地披露信息，对证券及其衍生品种交易实行实时监控

8．下列关于招股说明书的预先披露说法不正确的是（　　）。

A．在申请文件受理后、发行审核委员会审核前，发行人应当将招股说明书（申报稿）在中国证监会网站预先披露

B．自2008年7月1日起，对所有新受理首次公开发行申请，中国证监会发行监管部将在发行人和保荐机构按照反馈意见修改申请文件后的7个工作日内在网上公开招股说明书（申报稿）

C．发行人不得将招股说明书（申报稿）刊登于其公司网站

D．发行人可以将招股说明书（申报稿）刊登于其公司网站，但披露内容应当完全一致，且不得早于在中国证监会网站的披露时间

9．关于招股说明书的一般要求，下列说法正确的是（　　）。

A．引用的数据应有充分、客观的依据，并注明资料来源

B．发行人可根据有关规定或其他需求，编制招股说明书外文译本，但应保证中、外文文本的一致性

C．引用的数字应采用阿拉伯数字，货币金额除特别说明外，应指人民币金额，并以元、千元或万元为单位

D．招股说明书应使用事实描述性语言，保证其内容简明扼要、通俗易懂，突出事件实质，不得有祝贺性、广告性、恭维性或诋毁性的词句

10．发行人应披露下列机构的名称、法定代表人、住所、联系电话、传真；同时，应披露有关经办人员的姓名（　　）。

A．发行人；保荐人、主承销商及其他承销机构

B．律师事务所；会计师事务所；资产评估机构

C．股票登记机构

D．收款银行

11．发行人应详细披露设立以来股本的形成及其变化和重大资产重组情况，包括（　　）。

A．其具体内容

B．所履行的法定程序

C．对发行人业务、管理层的影响

D．对实际控制人及经营业绩的影响

12．下列关于招股说明书及其摘要的刊登和报送的说法不正确的是（　　）。

A．发行人应当在发行前将招股说明书摘要刊登于至少一种中国证监会指定的报刊，同时将招股说明书全文刊登于中国证监会指定的网站，并将招股说明书全文置备于发行人住所、拟上市证券交易所、保荐人、主承销商和其他承销机构的住所，以备公众查阅

B．发行人可以将招股说明书摘要、招股说明书全文、有关备查文件刊登于其他报刊和网站，但披露内容应当完全一致，且不得晚于在中国证监会指定报刊和网站的披露时间

C．证券发行申请经中国证监会核准后至发行结束前发生重要事项的，发行人应当向中国证监会书面说明，并经中国证监会同意后，修改招股说明书或者作相应的补充公告

D．发行人应在招股说明书及其摘要披露后5日内，将正式印刷的招股说明书全文文本一式五份，分别报送中国证监会及其在发行人注册地的派出机构

13．招股说明书全文文本扉页应载有的内容包括（　　）。

A．发行股票类型；发行股数；每股面值；每股发行价格；预计发行日期

B．拟上市的证券交易所

C．发行后总股本，发行境外上市外资股的公司还应披露在境内上市流通的股份数量和在境外上市流通的股份数量

D．本次发行前股东所持股份的流通限制、股东对所持股份自愿锁定的承诺；保荐人、主承销商；招股说明书签署日期

14．发行人应详细披露改制重组的情况主要包括（　　）。

A．设立方式；发起人；在改制设立发行人之前，主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务

B．发行人成立时拥有的主要资产和实际从事的主要业务；在发行人成立之后，主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务

C．改制前原企业的业务流程、改制后发行人的业务流程，以及原企业和发行人业务流程间的联系

D．发行人成立以来，在生产经营方面与主要发起人的关联关系及演变情况；发起人出资资产的产权变更手续办理情况

15．发行人应披露的股本情况主要包括（　　）。

A．本次发行前的总股本、本次发行的股份，以及本次发行的股份占发行后总股本的比例

B．前10名股东；前10名自然人股东及其在发行人处担任的职务；若有国有股份或外资股份的，须根据有关主管部门对股份设置的批复文件披露股东名称、持股数量、持股比例

C．股东中的战略投资者持股及其简况；本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自持股比例

D．本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺

16．如发行过内部职工股，发行人应披露（　　）。

A．内部职工股的审批及发行情况

B．本次发行前的内部职工股托管情况

C．发生过的违法违规情况

D．对尚存在内部职工股潜在问题和风险隐患的，应披露有关责任的承担主体等

17．发行人如发行过内部职工股，应披露本次发行前的内部职工股托管情况，包括（　　）。

A．托管单位

B．前20名自然人股东名单、持股数量及比例

C．应托管数量、实际托管数量、托管完成时间、未托管股票数额及原因、未托管股票的处理办法

D．省级人民政府对发行人内部职工股托管情况及真实性的确认情况

18．发行人应简要披露员工及其社会保障的情况主要包括（　　）。

A．员工人数及变化情况

B．员工专业结构、受教育程度

C．员工性别比例、年龄分布、婚姻状况

D．发行人执行社会保障制度、住房制度改革、医疗制度改革情况

19．经常性关联交易的披露内容：对于购销商品、提供劳务等经常性的关联交易，应分别披露最近3年及1期的（　　）。

A．关联交易方名称、交易内容、交易金额、交易价格的确定方法

B．占当期营业收入或营业成本的比重、占当期同类型交易的比重以及关联交易增减变化的趋势

C．与交易相关应收应付款项的余额及增减变化的原因

D．上述关联交易是否仍将持续进行等

20．对于偶发性关联交易，应披露（　　）。

A．关联交易方名称、交易时间、交易内容

B．交易金额、交易价格的确定方法、资金的结算情况

C．交易产生的利润及对发行人当期经营成果的影响

D．交易对公司主营业务的影响

21．发行人应披露公司管理层对内部控制（　　）的自我评估意见以及注册会计师对公司内部控制的鉴证意见。

A．专业性

B．完整性

C．合理性

D．有效性

22．发行人应披露会计师事务所的审计意见类型。财务报表被出具带强调事项段的无保留审计意见的，应全文披露审计报告正文以及（　　）对强调事项的详细说明。

A．董事会

B．监事会

C．资产评估师

D．注册会计师

23．发行人应披露下列哪些固定资产和对外投资情况（　　）。

A．最近1期末主要固定资产类别、折旧年限、原价、净值

B．对外投资项目及各项投资的投资期限、初始投资额、期末投资额、股权投资占被投资方的股权比例及会计核算方法

C．编制合并报表时采用成本法核算的长期股权投资按照权益法进行调整的方法及影响金额

D．最近1期末主要固定资产的取得方式

24．发行人应扼要披露最近1期末的主要债项，包括（　　）。

A．主要的银行借款

B．对内部人员和关联方的负债

C．主要合同承诺的债务、或有债项的金额、期限、成本

D．票据贴现、抵押及担保等形成的或有负债情况

25．发行人应披露所有者权益变动表，扼要披露报告期内各期末股东权益的情况，包括：（　　）。

A．股本

B．资本公积、盈余公积

C．未分配利润

D．少数股东权益的情况

26．发行人应扼要披露报告期内现金流量情况，包括：（　　）。

A．各期经营活动产生的现金流量

B．各期投资活动产生的现金流量

C．各期筹资活动产生的现金流量的基本情况

D．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动及其影响

27．财务状况分析一般应包括以下内容，下列正确的是：（　　）。

A．发行人应披露公司资产、负债的主要构成，分析说明主要资产的减值准备提取情况是否与资产质量实际状况相符；最近1期资产结构、负债结构发生重大变化的，发行人还应分析说明导致变化的主要因素

B．发行人应分析披露最近1期流动比率、速动比率、资产负债率、息税折旧摊销前利润及利息保障倍数的变动趋势，并结合公司的现金流量状况、在银行的资信状况、可利用的融资渠道及授信额度、表内负债、表外融资情况及或有负债等情况，分析说明公司的偿债能力；发行人最近1期经营活动产生的现金流量净额为负数或者远低于当期净利润的，应分析披露原因

C．发行人应披露最近3年及1期应收账款周转率、存货周转率等反映资产周转能力的财务指标的变动趋势，并结合市场发展、行业竞争状况、公司生产模式及物流管理、销售模式及赊销政策等情况，分析说明公司的资产周转能力

D．发行人最近1期末持有金额较大的交易性金融资产、可供出售的金融资产、借与他人款项、委托理财等财务性投资的，应分析其投资目的、对发行人资金安排的影响、投资期限、发行人对投资的监管方案、投资的可回收性及减值准备的计提是否充足

28．发行人运行3年以上的，应披露最近3年及1期的（　　）。

A．资产负债表

B．利润表

C．现金流量表

D．股东权益增减变动表

29．发行人编制合并财务报表的，应同时披露（　　）。

A．合并财务报表B．母公司财务报表

C．财务报表的编制基础D．合并财务报表范围及变化情况

30．盈利能力分析一般应包括以下内容，下列正确的是（　　）。

A．发行人应列表披露最近3年及1期营业收入的构成及比例，并分别按产品（或服务）类别及业务、地区分部列示，分析营业收入增减变化的情况及原因；营业收入存在季节性波动的，应分析季节性因素对各季度经营成果的影响

B．发行人应依据所从事的主营业务、采用的经营模式及行业竞争情况，分析公司最近3年及1期利润的主要来源、可能影响发行人盈利能力连续性和稳定性的主要因素。发行人应按照利润表项目逐项分析最近3年及1期经营成果变化的原因，对于变动幅度较大的项目应重点说明

C．发行人应列表披露最近3年及1期公司综合毛利率、分行业毛利率的数据及变动情况；报告期内发生重大变化的，还应用数据说明相关因素对毛利率变动的影响程度

D．发行人最近5年非经常性损益、合并财务报表范围以外的投资收益以及少数股东损益对公司经营成果有重大影响的，应当分析原因及对公司盈利能力稳定性的影响

31．资本性支出的分析一般应包括以下内容，下列正确的是（　　）。

A．发行人应披露最近1年及1期重大的资本性支出情况

B．如果资本性支出导致公司固定资产大规模增加或进行跨行业投资的，应当分析资本性支出对公司主营业务和经营成果的影响

C．发行人应披露未来可预见的重大资本性支出计划及资金需求量

D．未来资本性支出计划跨行业投资的，应说明其与公司未来发展战略的关系

32．发行人应披露募股资金运用情况包括（　　）。

A．预计募集资金数额

B．按投资项目的轻重缓急顺序，列表披露预计募集资金投入的时间进度及项目履行的审批、核准或备案情况

C．若所筹资金不能满足项目资金需求的，应说明缺口部分的资金来源及落实情况

D．募股资金所投项目的预计资金分配情况

33．募集资金拟用于向其他企业增资或收购其他企业股份的，应披露：（　　）。

A．拟增资或收购的企业的基本情况及最近1年及1期经具有证券、期货相关业务资格的会计师事务所审计的资产负债表和利润表

B．增资资金折合股份或收购股份的评估、定价情况

C．增资或收购前后持股比例及控制情况

D．增资或收购行为与发行人业务发展规划的关系

34．发行人应披露对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项，主要包括（　　）。

A．案件受理情况和基本案情

B．诉讼或仲裁请求

C．判决、裁决结果及执行情况

D．诉讼、仲裁案件对发行人的影响

35．发行人应披露发行当年和未来两年的发展计划，包括（　　）。

A．提高竞争能力的计划

B．市场和业务开拓的计划

C．筹资等方面的计划

D．投资方面的计划

36．发行人及其主承销商应当在刊登招股意向书或者招股说明书摘要的同时刊登发行公告，对发行方案进行详细说明。发行人及其主承销商发行过程中通常还将发布（　　）。

A．初步询价结果及发行价格区间公告

B．发行定价

C．网下发行结果及网上中签率公告

D．网上资金申购发行摇号中签结果公告等

37．发行人应在其股票上市前，将上市公告书全文刊登在：（　　）。

A．至少一种由中国证监会指定的报刊及中国证监会指定的网站上

B．将上市公告书文本置备于发行人住所以供公众查阅

C．拟上市的证券交易所住所以供公众查阅

D．有关证券经营机构住所及其营业网点，以供公众查阅

38．发行人应披露招股说明书刊登日至上市公告书刊登前已发生的可能对发行人有较大影响的其他重要事项，主要包括（　　）。

A．主要业务发展目标的进展，所处行业或市场的重大变化，原材料采购价格和产品销售价格的重大变化

B．重大关联交易事项，重大投资，重大资产（或股权）购买、出售及置换

C．发行人住所的变更，董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的变化

D．重大诉讼、仲裁事项，对外担保等或有事项，财务状况和经营成果的重大变化

39．首次公开发行股票向战略投资者配售股票的，发行人及其主承销商应当在网下配售结果公告中披露战略投资者的（　　）等情况。

A．名称

B．认购数量

C．资金总额

D．承诺持有期

40．创业板上市投资风险特别提示主要内容的特殊要求包括提示如下内容（　　）。

A．本次发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险

B．创业板公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的市场风险

C．投资者应充分了解创业板市场的投资风险及发行人所披露的风险因素，审慎作出投资决定

D．创业板市场在制度与规则方面与主板市场存在一定差异，包括但不限于上市条件、信息披露、退市制度设计等，这些差异若认知不到位，可能给投资者造成投资风险

三、判断题

1．首次公开发行股票的信息披露文件主要包括：招股说明书及其附录和备查文件；招股说明书摘要；发行公告；上市公告书。（　　）

A．正确

B．错误

2．上市公司信息披露事务管理制度应当经公司董事会审议通过，报注册地证监局和证券交易所备案。（　　）

A．正确

B．错误

3．上市公司应当设立董事会秘书，作为公司与证监会之间的指定联络人。（　　）

A．正确

B．错误

4．信息披露文件应当采用中文文本。同时采用外文文本的，信息披露义务人应当保证两种文本的内容一致。两种文本发生歧义时，以外文文本为准。（　　）

A．正确

B．错误

5．完全性原则是指信息披露义务人必须把能够提供给投资者判断证券投资价值的情况全部公开。（　　）

A．正确

B．错误

6．发行人违反依法披露的信息规定致使投资者在证券交易中遭受损失的，发行人应当承担赔偿责任；发行人的董事、监事、高级管理人员和其他直接责任人员以及保荐机构、承销的证券公司，在任何情况下要与发行人承担连带赔偿责任。（　　）

A．正确

B．错误

7．信息披露的方式主要包括：发行人及其主承销商应当将发行过程中披露的信息刊登在至少一种中国证监会指定的报刊，同时将其刊登在中国证监会指定的互联网网站，并打印成册分发给战略投资者。（　　）

A．正确

B．错误

8．上市公司在履行信息披露义务时，应当指派董事会秘书、证券事务代表或者代行董事会秘书职责的人员负责与交易所联系，办理信息披露与股权管理事务。（　　）

A．正确

B．错误

9．证券交易所应当对上市公司及其他信息披露义务人披露信息进行监督，督促其依法及时、准确地披露信息，对证券及其衍生品种交易实行实时监控。（　　）

A．正确

B．错误

10．中国证监会可以对金融、房地产、能源等特殊行业上市公司的信息披露作出特别规定。（　　）

A．正确

B．错误

11．信息披露义务人未在规定期限内履行信息披露义务，或者所披露的信息有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的，中国证监会按照《证券法》第一百八十三条处罚。（　　）

A．正确

B．错误

12．上市公司董事会秘书空缺期间，董事会应当指定1名独立董事或高级管理人员代行董事会秘书的职责，并报交易所备案，同时尽快确定董事会秘书人选。（　　）

A．正确

B．错误

13．董事会秘书空缺期间超过两个月之后，董事长应当代行董事会秘书职责，直至公司正式聘任董事会秘书。（　　）

A．正确

B．错误

14．发行人披露的招股意向书除不含发行价格、筹资金额以外，其内容与格式应当与招股说明书一致，并与招股说明书具有同等法律效力。（　　）

A．正确

B．错误

15．若发行人有充分依据证明第1号准则要求披露的某些信息涉及国家机密、商业秘密及其他因披露可能导致其违反国家有关保密法律法规规定或严重损害公司利益的，发行人可向中国证监会申请豁免披露。（　　）

A．正确

B．错误

16．上市公司董事、监事、高级管理人员应当对公司信息披露的真实性、准确性、完整性、及时性、公平性负责，任何情况下不得例外。（　　）

A．正确

B．错误

17．发行人公开发行股票的申请经中国证监会核准后，发生应予披露事项的，应向中国证监会书面说明情况，并及时修改招股说明书及其摘要。（　　）

A．正确

B．错误

18．招股说明书中引用的财务报告在其最近1期截止日后6个月内有效。特殊情况下，发行人可申请适当延长，但至多不超过1个月。（　　）

A．正确

B．错误

19．财务报告应当以年度末、半年度末或者季度末为截止日。招股说明书的有效期为6个月，自中国证监会核准发行申请前招股说明书最后1次签署之日起计算。（　　）

A．正确

B．错误

20．招股说明书只需要披露第1号准明确规定的内容。（　　）

A．正确

B．错误

21．在申请文件受理后、发行审核委员会审核前，发行人应当将招股说明书（申报稿）在证券交易所网站预先披露。（　　）

A．正确

B．错误

22．发行人可以将招股说明书（申报稿）刊登于其公司网站，但披露内容应当完全一致，且不得早于在中国证监会网站的披露时间。（　　）

A．正确

B．错误

23．发行人运行不足3年的，应披露最近3年及1期的利润表以及设立后各年及最近1期的资产负债表和现金流量表。发行人编制合并财务报表的，应同时披露合并财务报表和母公司财务报表。（　　）

A．正确

B．错误

24．发行人运行不足3年的，应披露设立前资产负债表编制的会计主体及确定方法；存在剥离调整的，还应披露剥离调整的原则、方法和具体剥离情况。（　　）

A．正确

B．错误

25．招股说明书应披露发行人及与本次发行有关的中介机构及其负责人、高级管理人员及经办人员之间存在的直接或间接的股权关系或其他权益关系。（　　）

A．正确

B．错误

26．发行人应披露的股本情况时涉及国有股的，应在国家股股东之后标注“SLS”，在国有法人股股东之后标注“SS”。（　　）

A．正确

B．错误

27．发行人应披露发起人、持有发行人10%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况。（　　）

A．正确

B．错误

28．发行人应披露实际控制人应披露到最终的国有控股主体或自然人为止。（　　）

A．正确

B．错误

29．预先披露的招股说明书（申报稿）不是发行人发行股票的正式文件，可以含有价格信息，但发行人不得据此发行股票。（　　）

A．正确

B．错误

30．发行人应在招股说明书及其摘要披露后10日内，将正式印刷的招股说明书全文文本一式五份，分别报送中国证监会及其在发行人注册地的派出机构。（　　）

A．正确

B．错误

31．发行人应列表披露董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属以任何方式直接或间接持有发行人股份的情况，并应列出持有人姓名，近3年所持股份的增减变动以及所持股份的质押或冻结情况。（　　）

A．正确

B．错误

32．发行人应披露近5年内是否存在违法违规行为，若存在违法违规行为，应披露违规事实和受到处罚的情况，并说明对发行人的影响；若不存在违法违规行为，应明确声明。（　　）

A．正确

B．错误

33．发行境外上市外资股的发行人，若境内外会计师事务所的审计意见类型存在差异的，以境外会计师事务所审计意见为准。（　　）

A．正确

B．错误

34．发行人应披露交易金额在1000万元以上或者虽未达到前述标准但对生产经营活动、未来发展或财务状况具有重要影响的合同内容。（　　）

A．正确

B．错误

35．招股说明书中引用的数字应采用中国数字，货币金额除特别说明外，应指人民币金额，并以元、千元或万元为单位。（　　）

A．正确

B．错误

36．首次公开发行股票向战略投资者配售股票的，发行人及其主承销商应当在网下配售结果公告中披露战略投资者的名称、认购数量及承诺持有期等情况。（　　）

A．正确

B．错误

37．招股说明书全文文本书脊应标明“××××公司首次公开发行股票招股说明书”字样。（　　）

A．正确

B．错误

38．发行人最近1年及1期内收购兼并其他企业资产（或股权），且被收购企业资产总额或营业收入或净利润超过收购前发行人相应项目20%（含）的，应披露被收购企业收购前1年资产负债表。（　　）

A．正确

B．错误

39．发行人应依据经注册会计师核验的非经常性损益明细表，以合并财务报表的数据为基础，披露最近3年及1期非经常性损益的具体内容、金额及对当期经营成果的影响，并计算最近3年及1期扣除非经常性损益后的净利润金额。（　　）

A．正确

B．错误

40．发行人应扼要披露最近1期末主要固定资产类别、折旧年限、原价、净值；对外投资项目及各项投资的投资期限、初始投资额、期末投资额、股权投资占被投资方的股权比例及会计核算方法，编制合并报表时采用成本法核算的长期股权投资按照权益法进行调整的方法及影响金额。（　　）

A．正确

B．错误

41．招股说明书全文文本应采用质地良好的纸张印刷，幅面为209毫米×295毫米（相当于标准的A4纸规格）。（　　）

A．正确

B．错误

42．无形资产的原始价值是以评估值作为入账依据的，还应披露资产评估机构名称及主要评估方法。（　　）

A．正确

B．错误

43．发行人应列表披露最近1年及1期的流动比率、速动比率、资产负债率（母公司）、应收账款周转率、存货周转率、息税折旧摊销前利润、利息保障倍数、每股经营活动产生的现金流量、每股净现金流量、每股收益、净资产收益率、无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）占净资产的比例。（　　）

A．正确

B．错误

44．在不影响信息披露的完整性和不致引起阅读不便的前提下，发行人可采用相互引证的方法，对各相关部分的内容进行适当的技术处理，以避免重复，保持文字简洁。（　　）

A．正确

B．错误

45．新股投资风险特别公告中要说明本次发行定价是由网下机构投资者在确定的价格区间内进行累计投标询价，发行人和保荐机构（主承销商）协商确定价格，整个定价过程及定价结果由上述参与主体自主决定和风险自担。（　　）

A．正确

B．错误

46．新股发行申购，任一股票配售对象只能选择网下或者网上一种方式进行申购，所有参与网下初步询价的股票配售对象均不能参与网上申购；单个投资者可以使用多个合格账户进行申购。（　　）

A．正确

B．错误

47．发行人应主要依据最近3年及1期的合并财务报表分析披露发行人财务状况、盈利能力及现金流量的报告期内情况及未来趋势。（　　）

A．正确

B．错误

48．招股意向书公告的同时，发行人及其主承销商应刊登初步询价公告。发行价格区间向证券交易所报备后，发行人及其主承销商应刊登初步询价结果公告。（　　）

A．正确

B．错误

49．为规范首次公开发行股票的信息披露行为，保护投资者合法权益，中国证监会于2009年7月20日发布了《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第28号——创业板公司招股说明书》。（　　）

A．正确

B．错误

50．第28号准则与第1号准则相比，招股说明书的风险因素增加了对创业板上市公司在经营业绩、内部管理、控制（权）、行业等相对特殊的风险。（　　）

A．正确

B．错误

参考答案

一、单项选择题

1．D　2．C　3．A　4．A　5．A

6．B　7．D　8．D　9．A　10．A

11．D　12．C　13．C　14．B　15．D

16．C　17．C　18．C　19．D　20．B

21．C　22．A　23．C　24．B　25．C

26．C　27．A　28．D　29．B　30．B

31．C　32．C　33．C　34．C　35．A

36．C　37．B　38．B　39．A　40．C

41．A　42．D　43．D　44．B　45．D

二、多项选择题

1．ABCD　2．ABCD　3．ABCD　4．ABC　5．ABCD

6．AD　7．ABC　8．BC　9．ABCD　10．ABCD

11．ABCD　12．CD　13．ABCD　14．ABCD　15．ABCD

16．ABCD　17．ABCD　18．ABD　19．ABCD　20．ABCD

21．BCD　22．ABD　23．ABC　24．ABCD　25．ABCD

26．ABCD　27．CD　28．ABC　29．ABCD　30．ABC

31．BCD　32．ABC　33．ABCD　34．ABCD　35．ABC

36．ABCD　37．ABCD　38．ABCD　39．ABD　40．ABCD

三、判断题

1．A　2．A　3．B　4．B　5．A

6．B　7．B　8．A　9．A　10．B

11．B　12．B　13．B　14．A　15．A

16．B　17．B　18．B　19．A　20．A

21．B　22．A　23．A　24．B　25．A

26．B　27．B　28．A　29．B　30．A

31．A　32．B　33．B　34．B　35．B

36．A　37．A　38．B　39．A　40．A

41．A　42．A　43．B　44．A　45．A

46．B　47．A　48．B　49．A　50．A