均线系统实战操作方法

第九节：均线系统实战操作方法

对于一个投资者来说，仅仅了解前面所说是远远不够的，能够灵活地运用均线来进行操作和买卖，才是我们最根本的目的，本节就重点讲解如何运用均线系统进行实战操作。

（一)5日均线操盘技巧

对于短线投资者来说，掌握好5日均线的操盘技巧尤为重要，这里作一个简单介绍。

①如果手中个股股价在某段时间里离开5日线过远，或者高于5日线过多，一般情况下我们选择卖出，而不是买入。通常情况下个股股价高于5日线8%~15%的时候，属于偏高，此时适宜逢高卖出。若是熊市，一般股价低于5日线8%~15%时适宜短线买进。

②股价回落跌不破5日线的话，再次启动时适宜买入。一般来说，慢牛股在上升途中，大多时间往往不破5日线或者10日线。在震荡市或者是牛市行情中，对于这类股可以继续持仓或逢低补仓。若是熊市，尽管股价回升，但是不能有效站上5日线，那再次出现大的卖单的时候则是卖出的时机。

③如果个股股价跌破5日线，反抽5日线过不去的话，则不宜追高买入。在牛皮市或者是熊市，股价如果站上5日线、回探5日线能够止跌企稳，或者跌破5日线又能在短时间里有效收回，则需要密切注意下一个买点的来临，以防出现踏空的情况。

④通常情况下，我们会看到很多个股跌破5日线的情况，在下跌途中，股价如果有效跌破5日线，一般将向10日线或者20日线寻求支撑。如果跌到10日线、20日线企稳，股价再次启动，则高位卖出的筹码可以视情况短线回补，以免股价再度出现拉升。如果在上涨途中，股价有效站上5日线，在向10日线、20日线寻求突破，却在10日线、20日线附近受阻，股价再次展开下跌，则低位买的筹码可以视情况逢高卖出。

（二)10日均线操盘技巧

在介绍完如何运用5日均线进行短线的操作之后，我们接下来介绍一下运用10日线的操作技巧。我们在很多情况下将股价向上突破10日均线看做重要买入时机，下面就此来分析一下。

①通常情况下，我们把10日均线看做多空双方力量强弱或强弱市场的分界线。当多头力量大于空头力量时，市场属于强势，股价将会在10日均线之上运行，说明有更多的人愿意以高于最近10日平均成本的价格买进股票，股价自然会上涨。相反，当多头力量小于空头力量时，市场属于弱势，股价就在10日均线之下运行，表明有更多的人愿意以低于最近10日平均成本的价格卖出股票，股价自然会下跌。

②选择股价站上10日均线再买入，是因为当某一只个股站稳10日线的时候，已经告诉我们该股处于明显的上升趋势之中，涨势仍将延续，尽管此时距离股价启动的底部已经有一定的距离，却仍然是一个买入的好时机。其优点是在上升行情的初期即可跟进而不会踏空，即使被套也有10日均线作为明确的止损点，损失也不会太大，可以有效地控制住风险。

③对于大盘来说，如果能够有效站上10日线，则是一个整体看多和看涨的时刻，但是此时对于那些强势中不能有效站上10线，或者站上又在短时间跌破的个股，我们则需要选择远离或者观望。

④下跌趋势中第一次站上10日线的个股需要谨慎对待，如果后期短时间能够第二次、第三次站上10日线，则是较好的买入时机。

⑤在单边上涨或者单边下跌的趋势中，10日线的分析则非常可靠和有效。一般情况下，10日线会和5日线结合作为短线分析的依据，而和20日线或者30日线结合则作为波段操作或者是中线买入或卖出的依据。

⑥股价向上突破10日均线应有量的配合，否则可能仅仅是下跌中途的反弹，很快又会跌回10日均线之下。若果真如此，就应止损出局再行观望，特别是在10日线下降走平再上行而后又回归下行时，更应止损，说明跌势尚未结束。

（三)20日均线操作技巧

20日均线又称为万能均线，它的优势在于周期不是很长也不是很短，所以能够真实反映出股价最为接近的趋势。它的低位拐弯意味着短期内趋势有好转的迹象，如果股价能够及时站稳于20日均线之上，就说明股价未来看涨，否则只能代表纯技术上的空头趋势。万能均线之所以万能是因为它在股价的任何时间和位置都能准确地给出操作信号。它的操作要点在于，只要股价上穿万能均线并且有成交量放大的配合则被认为是买入信号，股价下破万能均线无论成交量放大还是缩小均被认为是卖出信号。在周期组合上20日均线被认为是一个综合周期，因此无论是长线投资或者短线投资均适用。

（四)120日均线操作技巧

120日均线俗称半年线，有的人也称之为牛熊线，很多主力操盘手以120日均线为进退依据。当120日均线拐头向下，大级别的调整就将到来，此时必须出局观望。例如上证A股2008年1月5200点时半年线拐头开始向下，这预示大盘中长期走势已经被彻底破坏，机构见此信号都纷纷出局离场，只留下散户在那里痴痴等待。但是120日均线一旦拐头向上就要坚决进场。股价经过长时间大幅下挫和底部整理后，趋势线拐头开始上翘，这预示中长线行情已经启动，此时投资者不要犹豫，逢低大胆买入即可。

我们通常称120日线是黑马的起涨点，那么哪种类型的股票具备黑马特质呢？经过分析研究我们发现下面三种情况的个股中很可能出现黑马：

①在120日均线下方整理后向上放量突破的个股，一般的整理形态是W底。

②围绕120日均线上下小幅震荡整理，然后向上放量突破，整理形态不很规则。

③在120日均线上方整理，然后向上放量突破，整理形态多为W底，或呈“一”字形态整理。

（五)周线买卖技巧

一般来说，在周线图上，我们可通过观察周线与日线的共振、5周均线的得失、阻力位、背离和突破等几个现象来寻找买卖点。

①周线与日线共振。周线反映的是股价的中期趋势，而日线反映的是股价的日常波动，如果周线指标与日线指标同时发出买入的信号，信号的可靠性便会大大增加。而周线KDJ与日线KDJ共振，常常是一个较佳的买点。日线KDJ作为指标较为敏感，其特点是变化快，随机性强，经常会发出虚假的买卖信号，使投资者无所适从。如果此时我们运用周线KDJ与日线KDJ共同金叉（从而出现“共振”)，就可以过滤掉虚假的买卖信号，找到高质量的买卖信号。不过，在实际操作时往往会碰到这样的问题：由于日线KDJ的变化速度比周线KDJ快，当周线KDJ金叉时，日线KDJ已经提前金叉几天，股价也上升了一段，买入成本已有所抬高。此时激进型的投资者可在周线K、J两线勾头，将要形成金叉时提前买入，以降低成本。在这个过程中，要关注个股会否创出历史新低，一般创出新低的个股在周线和日线形成共振的时候更容易出现买入的机会。

②5周均线为重要指标，如果某股在高点放量后，其后为两连阴，并跌破5周均线，则后市走势将进入持续下跌，此时应坚决退出。而当某股放量穿过5周均线并站稳两周时，则持续上涨的可能性非常大，此时可积极介入。

③周线的支撑和阻力。周线的支撑与阻力比日线图上的可靠度更高。实际上，30周均线和日线中的半年线基本持平，但单看半年线很难分清突破的意愿，走势往往由于单日波动的连续性而不好分割，而周线考察的时间较长，一旦突破之后稳定性较好，我们有足够的时间来确定投资策略以及选择怎样的标的股。

④周线的背离。通常情况下，不管是大盘还是个股，日线的背离并不能确认股价是否见顶或见底，但如果周线图上的重要指标出现底背离和顶背离，则几乎是可靠信号。大家不妨回顾过去重要底部和顶部时的周线指标，这对寻找未来的底部和顶部应有良好的借鉴作用。

⑤周线的突破。周线图中的均线可采用5、30、60、120的设置，上述设定可以使很多个股空头排列的特点一目了然。5周均线用来判断大盘或个股的转机。股价一旦突破并站稳60周均线，将进一步走强。而在下跌过程中，是否跌破60周均线则是确定是否介入的重要依据。