热点热度分析

1　热点热度分析

实战中如果捕捉到每年的主流板块,乘上股价节节升高的快车,无疑是让人最兴奋的一件事了，但是兴奋之余若缺乏冷静，不及时落袋为安，往往是乘了一趟过山车；另一种情况是后知后觉者,经不住热点个股天天长阳的诱惑，往往会冲动地在高位追买，成为最后一棒的接棒者。

这里打个比喻：好比烧开水,水温达80℃后再伸手入水，若不快进快出,终将烫烂皮肉。又有比喻：贼王训练新贼的“钳工”手艺时，用的就是在“油锅”中捡“角子”，训练的目的是达到“动作快”！因此高位追涨不是不能操作，而是要动作迅捷，快进快出。所以学会盘口热点热度分析，再结合上文中的技术分析的技巧运用，可有效地防止自已犯错误。

（一）如何区别先知先觉主力与后知后觉主力

在日常交易中,常听到如此说法：某某板块某某股在某某价位有大资金介入，某某最新软件也揭示散户线、主力线如何如何，在现有这个价位主力根本没空间撤退，甚至根本没跑……云云。但事实的结果是该股震荡走低，即使梅开二度再来一波拉升，高点也难逾前面的—个“头”且成交量不能再创出新高。问题症结就在于形而上学地理解了“主力”的概念。笔者坚持认为任何个股任何时段都有主力存在，问题是什么性质的主力?是先知先觉的原始“单一性质”的主力还是众多后知后觉的跟风盘形成的“加和”之“主力”。若前者跑了等于故事中“从前有个山,山上有庙，庙里有个老和尚，老和尚跑了,故事完了……”而后知后觉的主力就成为“三个和尚没水喝”的主角。当股价滞涨，均线拐头向下后，终将上演一场多杀多的悲壮行情。

1.先知先觉主力与后知后觉主力的异同点。

（1）相同点:

对每一只股票来说，都有资金大量流入，可以说都是“大资金”的运作行为。

（2）不同点:

A.先知先觉的主力是潜伏性收集筹码,它往往是“唯一”的投资主体，如某一私募机构或公募基金群体；而后知后觉主力是跟风性追买筹码，它往往是众多的分散的投资集合“群”体，包括广大的中小散户。

B.先知先觉的主力有计划有预谋地运作其股价，并有第一手的目标公司资料及重大事件的内情，与上市公司关系密切。而后知后觉主力买入时带有冲动性，对上市公司的感知仅来自于F10资料,买入决策的依据主要是形态上所谓的“放量突破”，交易时往往又是用口字形满仓进入，造成分时成交在某一时间段上是大手笔的集中性买入。这样造成软件判断有大资金介入的误区。

C.先知先觉的主力是诱多性拉升，目的是为了放量出货。而后知后觉的主力却是见放量后冲动性重仓介入，买入时根本没意识到是正如自己一样性质的资金合力将股价惯性推高的。如图93：

图93　后知后觉主力接盘图

（二）热点热度升高将至“沸点”的几种市场表现

1.该热点股票上涨的理由即题材、概念已被市场充分认识且夸大化，连老年、低学历的投资群体也有很强的买入动机，表现在身边这类客户常唠叨此板块，如近期的参股证券板块、2006年的有色金属板块。

2.市场分析评论人士、学者专家、各类网站、报刊、电视铺天盖地如做广告式地大谈特谈此热点。让你不信不行。

3.热点板块的个股股价,越恐高越涨,技术卖点均失效。

4.卖出交易后交割回报显示成交笔数分散。

5.单日个股换手率达到或超过7%。

6.股价创新高,但涨速减缓，5分钟K线图成交量呈锯齿形向下倾斜之态（图94）。

图94　出货5分钟K图成交量呈锯齿性下降之态

7.软件显示散户率SHL或散户线SHX又重新爬高且角度较陡（图95）。

8.板块或个股基本面有利好消息公布或有重大利好传闻。

综上分析,应该明白追涨买入时应掌握其热点热度，热点热度80℃以上建议放弃买入念头，不要“刀口舔血”。

图95　散户线SHX冲高且角度很陡图